Der Ampega Diversity Plus Aktienfonds präsentiert sich im Berichtszeitraum vom 01.04.2024 bis 31.03.2025 als ein aktiv gemanagter Aktienfonds mit klar definiertem Fokus auf europäische Unternehmen mit hoher Diversitätsorientierung. Die Anlagephilosophie basiert auf quantitativen sowie qualitativen Kriterien und wird durch ESG-Screenings des Anbieters ISS ESG gestützt.
1. Wertentwicklung & Volatilität:
Anteilklasse P (a): +7,38 % Wertentwicklung bei 10,25 % Volatilität
Anteilklasse I (t): +4,96 % Wertentwicklung bei 10,45 % Volatilität
Die Performance ist positiv, auch wenn sie leicht unter dem breiten europäischen Aktienindex zurückbleiben könnte. Die moderate Volatilität ist für einen Aktienfonds in Ordnung und deutet auf eine gewissenhafte Titelselektion hin.
2. Portfoliozusammensetzung:
Investitionsgrad: ca. 100 % Aktienquote, keine Derivate, geringe Liquiditätshaltung (0,4 %)
Regionale Schwerpunkte: Frankreich (24,7 %), Deutschland (18,4 %), Großbritannien (16 %)
Sektorengewicht: Health Care, Industriegüter & Versorger machen zusammen knapp 39 % aus
Einzelwerte: Breite Streuung über 60 Positionen; Schwergewichte u. a. SAP, L’Oréal, Novartis, Schneider Electric, Allianz, Relx
Der Fonds zeigt eine breite Diversifikation, was Risiken einzelner Sektoren und Regionen mindert. Der Verzicht auf Derivate unterstreicht die konservative, substanzorientierte Ausrichtung.
3. Nachhaltigkeit & Diversität:
ESG-Kriterien nach dem „Better-than-Average“-Ansatz
16,76 % des Fondsvolumens sind als nachhaltige Investitionen mit sozialem Ziel klassifiziert
Keine explizite EU-Taxonomie-Konformität, aber umfassender ESG-Screen mit Fokus auf Diversity, Chancengleichheit, Anti-Diskriminierung und Work-Life-Balance
Das Konzept stellt eine interessante Nische im ESG-Bereich dar, insbesondere für Anleger mit sozialethischem Anlagefokus.
4. Kostenstruktur & Anteilsklassen:
Gesamtkostenquote (TER):
Anteilklasse P (a): 1,08 %
Anteilklasse I (t): 0,57 %
Performance Fee: keine
Ausschüttung P (a): 2,70 EUR je Anteil
Wiederanlage I (t): vollständig
Die Kosten sind marktüblich, wobei sich die I-Klasse besonders für institutionelle Anleger eignet. Die moderate Ausschüttung spricht Ertragsorientierte an.
5. Risiken:
Aktienmarktrisiken: voll vorhanden
Währungsrisiken: etwa 38 % des Vermögens in Fremdwährungen (davon 11 % in USD)
Zinsrisiken: vernachlässigbar
Liquiditätsrisiken: gering durch hohe Marktkapitalisierung der Titel
Exogene Risiken: geopolitische Spannungen, Inflation, Energiepreise
Die Risiken sind transparent benannt und im Kontext des Fondsprofils angemessen.
6. Fazit für Anleger:
Der Ampega Diversity Plus Aktienfonds bietet eine interessante Kombination aus ESG-orientierter Selektion, besonders mit dem Fokus auf Diversity, und einer grundsoliden Performance. Die aktive Verwaltung und die breite Diversifikation sorgen für Risikostreuung. Besonders für Anleger, die soziale Verantwortung mit wirtschaftlicher Vernunft verbinden möchten, stellt der Fonds eine attraktive Option dar.
Geeignet für:
Langfristig orientierte Anleger
ESG-/SRI-Investoren
Investoren mit Fokus auf Diversitätskriterien
Institutionelle Anleger (Klasse I) mit niedrigerer TER
