Anlegeranalyse des Jahresberichts 2024
Der Fonds Heidelberg Nachhaltigkeit Globale Aktien, verwaltet von der Deka Investment GmbH, verfolgt einen aktiven, systematisch wissenschaftlich fundierten Ansatz zur globalen Aktienauswahl. Dabei wird besonders auf geringe Volatilität, faire Bewertung und ESG-Kriterien geachtet. Im Jahr 2024 konnte der Fonds mit einer Wertentwicklung von +15,0 % glänzen und bewies damit seine Stärke in einem dynamischen Marktumfeld.
1. Wertentwicklung & Fondsvolumen
Performance 2024: +15,0 %
3-Jahresrendite p.a.: +4,8 %
Seit Auflegung p.a.: +8,6 %
Fondsvermögen (31.12.2024): 112,1 Mio. EUR
Anteilwert: 139,22 EUR
Ausschüttung 2024: 2,47 EUR je Anteil
Fazit: Überdurchschnittliche Rendite bei moderater Volatilität – ein starker Track-Record für einen ESG-orientierten Aktienfonds.
2. Anlageansatz & Strategie
Mindestens 61 % Aktienquote, faktisch über 93 % im Berichtsjahr
Kein Indexbezug – aktiver Ansatz mit finanzmathematischer Modellierung
Fokus auf:
geringe Kursschwankungen
Dividendenrendite
Gewinnrendite
Finanzkraft
Weltweite Streuung mit Schwerpunkt auf USA (46,5 %), Kanada, Schweiz, Deutschland und UK
3. Nachhaltigkeitsstrategie (ESG)
Artikel-8-konform nach SFDR
Ausschluss von:
Kontroversen Waffenherstellern
Unternehmen mit Verstößen gegen UN Global Compact
Emittenten mit schlechter ESG-Bewertung
Fokus auf Umwelt, soziale Verantwortung, Unternehmensführung (z. B. Klimaschutz, Menschenrechte, Korruptionsvermeidung)
Fazit: Klare, stringente ESG-Integration ohne Verwässerung – für verantwortungsbewusste Anleger geeignet.
4. Portfoliostruktur & Gewichtung
Aktienanteil: 93,2 %
Bankguthaben & Liquidität: 6,0 %
Top-Sektoren: Pharma/Biotechnologie, Industrie, Versicherungen
Bewusst keine Übergewichtung von Tech – z. B. keine Apple-, Amazon- oder Nvidia-Positionen
Top-Werte (Auswahl):
Snap-on, Henkel, Kon. KPN, Cisco, Electronic Arts, Microsoft, Vertex Pharma
US-Anteil: 49,9 % nach Währung
5. Erträge, Transaktionen & Kosten
Realisierte Gewinne: 4,38 Mio. EUR
Realisierte Verluste: –1,94 Mio. EUR
Nicht realisierte Gewinne: +10,34 Mio. EUR
Gesamtergebnis: +13,8 Mio. EUR
Ordentlicher Nettoertrag: 0,56 EUR pro Anteil
Gesamtkostenquote (TER): 2,22 % (inkl. Verwaltungsgebühr 1,97 %)
6. Risikoanalyse
Value-at-Risk (VaR):
Maximal: 3,79 %
Durchschnittlich: 3,46 %
Leverage (Bruttomethode): 105,87 %
Derivateeinsatz: moderat, zur Absicherung (Futures & Optionen)
Keine besonderen operationellen oder Liquiditätsrisiken im Berichtsjahr
Fazit für Anleger:innen
Der Fonds Heidelberg Nachhaltigkeit Globale Aktien präsentiert sich 2024 als leistungsstarker, wissenschaftlich gesteuerter ESG-Aktienfonds, der durch seine strenge Risikoselektion, breite geografische Streuung und klare Nachhaltigkeitsfilter besticht. Die hervorragende Performance von +15 % bei gezügeltem Risiko macht ihn zu einer attraktiven Beimischung für wachstumsorientierte, nachhaltig investierende Portfolios. Die bewusste Abweichung von gängigen Indexgewichten eröffnet zusätzlich Renditechancen jenseits der Benchmark.
