BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH
Frankfurt am Main
Jahresbericht zum 31.12.2023
Postbank Balanced
Hinweis für unsere Anleger
Bekanntmachung der Übertragung des Verwaltungs- und Verfügungsrechts auf die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH
Die BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH, Frankfurt am Main, hat ihr Verwaltungs- und Verfügungsrecht an dem OGAW-Sondervermögen Postbank Balanced (DE0008006263) gemäß § 100b Absatz 1 Satz 1 des Kapitalanlagegesetzbuches bzw. § 22 Absatz 1 der Allgemeinen Anlagebedingungen mit Wirkung zum 1.Januar 2024 auf die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH, Kapstadtring 8, 22297 Hamburg, übertragen.
Die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht hat die Übertragung des Verwaltungs- und Verfügungsrechts auf die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH am 13.07.2023 genehmigt.
Frankfurt am Main, im September 2023
BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH
Die Geschäftsführung
Tätigkeitsbericht
1. Anlageziel
Das Portfoliomanagement ist auf die Oddo BHF Asset Management GmbH, Frankfurt am Main, ausgelagert. Der Postbank Balanced ist ein Mischfonds, der je nach Marktlage schwerpunktmäßig in Aktien oder Renten investiert. Ziel der Anlagepolitik ist es, an den in- und ausländischen Kapitalmärkten eine angemessene Rendite zu erzielen. Bei der Auswahl der Anlagewerte stehen die Aspekte, Wachstum und/oder Ertrag im Vordergrund der Überlegungen. Hierzu können für das Sondervermögen Aktien, Aktienzertifikate, Optionsscheine, Genussscheine, Wandelanleihen, Optionsanleihen, verzinsliche Wertpapiere sowie in Wertpapieren verbriefte Derivate in- und ausländischer Aussteller erworben werden.
Die Auswahl der Aktien für den Fonds erfolgt mit Hilfe eines quantitativen Aktienselektionsmodells (Multi-Faktor-Ansatz). Dabei werden die Aktien der wichtigsten europäischen Unternehmen u.a. anhand ihrer Bewertung, dem Momentum (der Dynamik der Kursentwicklung), dem Risiko, dem Wachstum und der Gewinnrevision (der Veränderung der Gewinnerwartung der Analysten, die das Unternehmen beobachten) ausgewertet. Die jeweils besten Aktien pro Kategorie werden in den Fonds aufgenommen; die Zusammensetzung wird quartalsweise überprüft und bei Bedarf angepasst.
Die Auswahl der Rentenwerte für den Fonds erfolgt aktiv unter Zugrundelegung einer fundamentalen Analyse und Bewertung der investierten Staaten und Unternehmen sowie unter Berücksichtigung volkswirtschaftlicher und politischer Entwicklungen.
Das Sondervermögen verfolgt ein aktives, unabhängiges Anlagekonzept und bildet keinen Index ab. Fundamentale & quantitative Analyseverfahren werden in der Einzeltitelauswahl als auch während der Portfoliokonstruktion angewendet. Eine regionale Konzentration der Anlagen ist nicht vorgesehen, vielmehr findet ein globales Anlageuniversum Berücksichtigung.
Der Postbank Balanced ist ein Produkt im Sinne des Artikels 6 der Verordnung (EU) 2019/2088 (Verordnung über nachhaltigkeitsbezogene Offenlegungspflichten im Finanzdienstleistungssektor – „Offenlegungsverordnung“).
Hinweis gemäß Artikel 7 der Verordnung (EU) 2020/852 (Taxonomie-Verordnung): Die diesem Finanzprodukt zugrunde liegenden Investitionen berücksichtigen nicht die EU-Kriterien für ökologisch nachhaltige Wirtschaftsaktivitäten.
2. Anlagepolitik im Berichtszeitraum
Das Geschäftsjahr von Januar 2023 bis Dezember 2023 ist von außerordentlichen Belastungen bei Unternehmen der Finanzdienstleistungsbranche im ersten Quartal 2023 und für die Kapitalmärkte positiven Entwicklungen im restlichen Jahr geprägt. Während Zinsrisiken zu Beginn des Jahres an Aktien- und Rentenmärkten zu einer erhöhten Volatilität führten, ist das Sentiment seither von abnehmenden Inflationsrisiken und steigenden Bewertungen für Aktien, die als Wachstumsaktien angesehen werden, bestimmt. Gleichwohl hat sich in 2023 die konjunkturelle Entwicklung weltweit abgeschwächt, wobei insbesondere die Eurozone und Deutschland durch eine abschwächende wirtschaftliche bzw. eine Stagnation gekennzeichnet waren.
Der Wertpapier Auswahl- und Allokationsprozess des Postbank Balanced blieb im Berichtszeitraum grundsätzlich unverändert. Auch die Struktur des Portfolios hat sich im Berichtszeitraum nicht wesentlich geändert, Anlageschwerpunkt sind weiterhin Aktien und Renten. Im Berichtszeitraum wurden fortlaufend Anpassungen an der Asset-Allokation vorgenommen. Die Investitionsquote hat das Fondsmanagement monatlich aktuellen Entwicklungen angepasst, wobei über den Gesamtzeitraum eine Erhöhung stattgefunden hat. Regional führte die kontinuierliche Prüfung und Veränderung der Portfolio Konstruktion u.a. zu höheren Anlagesummen im Euroraum wohingegen Exposure in Dänemark reduziert wurde. Die ausgeführten Umschichtungen auf Einzeltitelebene sind mehrheitlich eine Folge der individuellen Bewertungsniveaus von Portfoliounternehmen. Zum Ende des Berichtszeitraumes belief sich die Investitionsquote auf knapp 91%.
Der Schwerpunkt der Anlagepolitik des Fonds im Rentenbereich lag bei Staatsanleihen im Euroraum. Mit einer Beimischung von renditestarken Unternehmensanleihen, vor allem im kurzen Laufzeitbereich eröffneten wir uns die Chance auf attraktivere Erträge gegenüber Staatsanleihen. Die Duration wurde über den Kauf und Verkauf von Anleihen aktiv gesteuert. Systematische Aktienmarkt und Zinsrisiken hat das Fondsmanagement mit Derivaten fortlaufend in der Portfoliostruktur adressiert.
Das per Saldo negative Veräußerungsergebnis resultiert im Wesentlichen aus den Verkäufen von Rentenpapieren.
Der Wertentwicklung des Fonds betrug im Berichtszeitraum 7,26%.
* Eigene Berechnung nach der BVI-Methode (ohne Berücksichtigung von Ausgabeaufschlägen). Historische Wertentwicklungen lassen keine Rückschlüsse auf eine ähnliche Entwicklung in der Zukunft zu. Diese ist nicht prognostizierbar.
3. Wesentliche Risiken im Betrachtungszeitraum
Adressenausfallrisiken: Durch den Ausfall eines Ausstellers oder Kontrahenten können Verluste für das Sondervermögen entstehen. Das Ausstellerrisiko beschreibt die Auswirkung der besonderen Entwicklungen des jeweiligen Ausstellers, die neben den allgemeinen Tendenzen der Kapitalmärkte auf den Kurs eines Wertpapiers einwirken. Auch bei sorgfältiger Auswahl der Wertpapiere kann nicht ausgeschlossen werden, dass Verluste durch Vermögensverfall von Ausstellern eintreten.
Zinsänderungsrisiken: Mit der Investition in festverzinsliche Wertpapiere ist die Möglichkeit verbunden, dass sich das Marktzinsniveau, das im Zeitpunkt der Begebung eines Wertpapiers besteht, ändern kann. Steigen die Marktzinsen gegenüber den Zinsen zum Zeitpunkt der Emission, so fallen i.d.R. die Kurse der festverzinslichen Wertpapiere. Fällt dagegen der Marktzins, so steigt der Kurs festverzinslicher Wertpapiere. Diese Kursentwicklung führt dazu, dass die aktuelle Rendite des festverzinslichen Wertpapiers in etwa dem aktuellen Marktzins entspricht. Der Fonds war im Berichtszeitraum zu einem hohen Anteil in EU-Staatsanleihen investiert, womit sich zudem das Credit-Spread-Risiko (spezifisches Zinsänderungsrisiko) als gering erweist.
Währungsrisiken: Sofern Vermögenswerte eines Sondervermögens in anderen Währungen als der jeweiligen Fondswährung angelegt sind, erhält das Sondervermögen die Erträge, Rückzahlungen und Erlöse aus solchen Anlagen in der jeweiligen Währung.
Fällt der Wert dieser Währung gegenüber der Fondswährung, so reduziert sich der Wert des Sondervermögens. Da der Postbank Balanced seine Mittel auch außerhalb des Euro-Raums anlegt, bestehen Risiken – aber auch Chancen – bei Wertveränderungen der Fremdwährungen gegenüber dem Euro.
Sonstige Marktpreisrisiken: Die Kurs- oder Marktwertentwicklung von Finanzprodukten hängt insbesondere von der Entwicklung der Kapitalmärkte ab, die wiederum von der allgemeinen Lage der Weltwirtschaft sowie den wirtschaftlichen und politischen Rahmenbedingungen in den jeweiligen Ländern beeinflusst wird. Auf die allgemeine Kursentwicklung, insbesondere an einer Börse, können auch irrationale Faktoren wie Stimmungen, Meinungen und Gerüchte einwirken. Eine Reduzierung des Aktienmarktrisikos erfolgte mit Hilfe des quantitaven Aktienselektionsmodells, welches eine ganzheitliche Bewertung für den überwiegenden Anteil der Aktien zulässt. Zudem wurde das Aktienmarktrisiko durch den Kauf und Verkauf von Terminkontrakten auf Aktienindizes gesteuert.
Operationelle Risiken: Die Gesellschaft hat die erforderlichen Maßnahmen getroffen, um die operationellen Risiken auf ein angemessenes Niveau zu reduzieren. Dies wird regelmäßig durch die Innenrevision überprüft.
Liquiditätsrisiken: Das Liquiditätsrisiko besteht darin, dass auf Grund einer geringen Marktliquidität (hoher Spread) bei einem erforderlichen Verkauf von Wertpapieren Verluste hingenommen werden müssen. Der Postbank Balanced war im Berichtszeitraum zu einem hohen Anteil in Staatsanleihen von EU-Staaten investiert, die sich durch eine sehr hohe Liquidität auszeichnen. Im Berichtszeitraum war keine Einschränkung der Liquidität zu verzeichnen.
4. Wesentliche Veränderungen im Berichtszeitraum
Die Verwaltung des Postbank Balanced wurde zum Ende des Berichtszeitraumes auf die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH mit Sitz in Hamburg übertragen.
The Bank of New York Mellon SA/NV Frankfurt Branch als Rechtsnachfolger der
BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH
Frankfurt am Main
Niederlassungsleitung
Vermögensübersicht
Aufteilung des Fondsvermögens nach Assetklassen
| Assetklasse | Betrag | Anteil in % |
| I. Vermögensgegenstände | 40.752.345,34 | 100,38 |
| 1. Aktien | 13.909.165,88 | 34,26 |
| 2. Anleihen | 23.167.346,98 | 57,07 |
| Verzinsliche Wertpapiere | 23.167.346,98 | 57,07 |
| 3. Sonstige Beteiligungswertpapiere | 228.475,34 | 0,56 |
| 4. Forderungen | 152.974,01 | 0,38 |
| 5. Bankguthaben | 3.294.383,13 | 8,11 |
| II. Verbindlichkeiten | -155.857,91 | -0,38 |
| Sonstige Verbindlichkeiten | -155.857,91 | -0,38 |
| III. Fondsvermögen | 40.596.487,43 | 100,00 |
Vermögensaufstellung 31.12.2023
| Gattungsbezeichnung | Stück, Anteile bzw. Währung | Bestand 31.12.2023 | Käufe/ Zugänge | Verkäufe/ Abgänge | Kurs | Kurswert in EUR | % des Fondsvermögens | |
| im Berichtszeitraum | ||||||||
| Börsengehandelte Wertpapiere | 37.023.798,54 | 91,20 | ||||||
| Aktien | 13.909.165,85 | 34,26 | ||||||
| Deutschland | 1.064.515,82 | 2,62 | ||||||
| Automobil | 46.881,07 | 0,11 | ||||||
| Daimler NA DE0007100000 |
Stück | 597 | 0 | 0 | 62,7400 | EUR | 37.455,78 | 0,09 |
| Porsche Automobil Holding Inhaber-Vorzugsaktien DE000PAH0038 |
Stück | 203 | 0 | 0 | 46,4300 | EUR | 9.425,29 | 0,02 |
| Banken | 84.044,06 | 0,21 | ||||||
| Commerzbank DE000CBK1001 |
Stück | 5.620 | 0 | 0 | 10,7200 | EUR | 60.246,40 | 0,15 |
| Deutsche Bank NA DE0005140008 |
Stück | 1.926 | 0 | 0 | 12,3560 | EUR | 23.797,66 | 0,06 |
| Chemie | 167.193,89 | 0,41 | ||||||
| K+S NA DE000KSAG888 |
Stück | 5.014 | 0 | 0 | 14,2100 | EUR | 71.248,94 | 0,17 |
| Symrise DE000SYM9999 |
Stück | 115 | 0 | 0 | 99,3800 | EUR | 11.428,70 | 0,03 |
| Wacker Chemie DE000WCH8881 |
Stück | 743 | 0 | 0 | 113,7500 | EUR | 84.516,25 | 0,21 |
| Finanzdienstleister | 89.919,00 | 0,22 | ||||||
| Deutsche Börse NA DE0005810055 |
Stück | 485 | 0 | 0 | 185,4000 | EUR | 89.919,00 | 0,22 |
| Gesundheit / Pharma | 57.626,70 | 0,14 | ||||||
| Merck DE0006599905 |
Stück | 402 | 0 | 0 | 143,3500 | EUR | 57.626,70 | 0,14 |
| Handel | 6.239,16 | 0,02 | ||||||
| HelloFresh DE000A161408 |
Stück | 436 | 0 | 0 | 14,3100 | EUR | 6.239,16 | 0,02 |
| Industrie | 145.713,88 | 0,36 | ||||||
| Deutsche Post NA DE0005552004 |
Stück | 996 | 0 | 0 | 45,0000 | EUR | 44.820,00 | 0,11 |
| Sartorius Vorzugsaktien DE0007165631 |
Stück | 162 | 0 | 0 | 332,0000 | EUR | 53.784,00 | 0,13 |
| Siemens NA DE0007236101 |
Stück | 278 | 0 | 0 | 169,4600 | EUR | 47.109,88 | 0,12 |
| Privater Konsum & Haushalt | 88.052,60 | 0,22 | ||||||
| Rohstoffe | 13.122,56 | 0,03 | ||||||
| Aurubis DE0006766504 |
Stück | 176 | 0 | 0 | 74,5600 | EUR | 13.122,56 | 0,03 |
| Technologie | 91.719,02 | 0,23 | ||||||
| AIXTRON DE000A0WMPJ6 |
Stück | 873 | 0 | 0 | 38,5400 | EUR | 33.645,42 | 0,08 |
| SAP DE0007164600 |
Stück | 416 | 0 | 0 | 139,6000 | EUR | 58.073,60 | 0,15 |
| Telekommunikation | 100.693,50 | 0,25 | ||||||
| Deutsche Telekom NA DE0005557508 |
Stück | 3.863 | 0 | 0 | 21,6650 | EUR | 83.691,90 | 0,21 |
| freenet DE000A0Z2ZZ5 |
Stück | 672 | 0 | 0 | 25,3000 | EUR | 17.001,60 | 0,04 |
| Versicherungen | 155.443,10 | 0,38 | ||||||
| Hannover Rück NA DE0008402215 |
Stück | 182 | 0 | 0 | 215,2000 | EUR | 39.166,40 | 0,09 |
| Münchener Rückversicherung vinkulierte NA DE0008430026 |
Stück | 309 | 0 | 0 | 376,3000 | EUR | 116.276,70 | 0,29 |
| Versorger | 17.867,28 | 0,04 | ||||||
| RWE DE0007037129 |
Stück | 436 | 0 | 0 | 40,9800 | EUR | 17.867,28 | 0,04 |
| Belgien | 218.182,20 | 0,54 | ||||||
| Handel | 44.552,50 | 0,11 | ||||||
| Dieteren BE0974259880 |
Stück | 251 | 0 | 0 | 177,5000 | EUR | 44.552,50 | 0,11 |
| Immobilien | 134.402,10 | 0,33 | ||||||
| Warehouses De Pauw NA BE0974349814 |
Stück | 4.683 | 0 | 0 | 28,7000 | EUR | 134.402,10 | 0,33 |
| Versorger | 39.227,60 | 0,10 | ||||||
| Elia System Operator BE0003822393 |
Stück | 349 | 0 | 0 | 112,4000 | EUR | 39.227,60 | 0,10 |
| Dänemark | 1.127.766,58 | 2,78 | ||||||
| Banken | 192.699,18 | 0,47 | ||||||
| Jyske Bank DK0010307958 |
Stück | 1.321 | 0 | 0 | 482,1000 | DKK | 85.438,47 | 0,21 |
| Ringkjøbing Landbobank DK0060854669 |
Stück | 808 | 0 | 0 | 989,5000 | DKK | 107.260,71 | 0,26 |
| Gesundheit / Pharma | 684.676,67 | 1,69 | ||||||
| GENMAB DK0010272202 |
Stück | 109 | 0 | 0 | 2.156,0000 | DKK | 31.527,45 | 0,08 |
| Novo-Nordisk NA DK0062498333 |
Stück | 6.968 | 6.968 | 0 | 698,7000 | DKK | 653.149,22 | 1,61 |
| Industrie | 239.101,41 | 0,59 | ||||||
| A.P.Møller-Mærsk DK0010244508 |
Stück | 105 | 0 | 0 | 12.145,0000 | DKK | 171.080,43 | 0,42 |
| DSV DK0060079531 |
Stück | 425 | 0 | 0 | 1.193,0000 | DKK | 68.020,98 | 0,17 |
| Nahrungsmittel | 11.289,32 | 0,03 | ||||||
| Carlsberg B DK0010181759 |
Stück | 99 | 0 | 0 | 850,0000 | DKK | 11.289,32 | 0,03 |
| Finnland | 320.561,46 | 0,79 | ||||||
| Banken | 22.445,75 | 0,05 | ||||||
| Nordea Holding FI4000297767 |
Stück | 1.990 | 0 | 0 | 11,2793 | EUR | 22.445,75 | 0,05 |
| Energie | 14.927,00 | 0,04 | ||||||
| Neste FI0009013296 |
Stück | 460 | 0 | 0 | 32,4500 | EUR | 14.927,00 | 0,04 |
| Gesundheit / Pharma | 69.659,20 | 0,17 | ||||||
| Orion FI0009014377 |
Stück | 1.768 | 0 | 0 | 39,4000 | EUR | 69.659,20 | 0,17 |
| Handel | 60.997,70 | 0,15 | ||||||
| Kesko FI0009000202 |
Stück | 3.385 | 0 | 0 | 18,0200 | EUR | 60.997,70 | 0,15 |
| Industrie | 18.721,08 | 0,05 | ||||||
| Valmet FI4000074984 |
Stück | 714 | 0 | 0 | 26,2200 | EUR | 18.721,08 | 0,05 |
| Rohstoffe | 66.052,93 | 0,16 | ||||||
| Stora Enso R FI0009005961 |
Stück | 3.034 | 0 | 0 | 12,5950 | EUR | 38.213,23 | 0,09 |
| UPM Kymmene FI0009005987 |
Stück | 810 | 0 | 0 | 34,3700 | EUR | 27.839,70 | 0,07 |
| Telekommunikation | 67.757,80 | 0,17 | ||||||
| Elisa A FI0009007884 |
Stück | 1.621 | 0 | 0 | 41,8000 | EUR | 67.757,80 | 0,17 |
| Frankreich | 1.805.546,77 | 4,45 | ||||||
| Banken | 36.396,86 | 0,09 | ||||||
| Crédit Agricole FR0000045072 |
Stück | 1.274 | 0 | 0 | 12,8480 | EUR | 16.368,35 | 0,04 |
| Société Générale FR0000130809 |
Stück | 834 | 0 | 0 | 24,0150 | EUR | 20.028,51 | 0,05 |
| Bau & Materialien | 18.976,88 | 0,05 | ||||||
| Compagnie de Saint-Gobain FR0000125007 |
Stück | 284 | 0 | 0 | 66,8200 | EUR | 18.976,88 | 0,05 |
| Chemie | 136.823,94 | 0,34 | ||||||
| Air Liquide FR0000120073 |
Stück | 642 | 0 | 0 | 176,2200 | EUR | 113.133,24 | 0,28 |
| Sartorius Stedim Biotech FR0013154002 |
Stück | 99 | 0 | 0 | 239,3000 | EUR | 23.690,70 | 0,06 |
| Energie | 113.559,30 | 0,28 | ||||||
| Total FR0000120271 |
Stück | 1.842 | 0 | 0 | 61,6500 | EUR | 113.559,30 | 0,28 |
| Gesundheit / Pharma | 67.463,14 | 0,17 | ||||||
| EssilorLuxottica FR0000121667 |
Stück | 152 | 0 | 0 | 181,9000 | EUR | 27.648,80 | 0,07 |
| Ipsen FR0010259150 |
Stück | 92 | 0 | 0 | 107,8000 | EUR | 9.917,60 | 0,03 |
| Sanofi FR0000120578 |
Stück | 333 | 0 | 0 | 89,7800 | EUR | 29.896,74 | 0,07 |
| Industrie | 544.082,16 | 1,34 | ||||||
| Aéroports de Paris FR0010340141 |
Stück | 286 | 0 | 0 | 118,2000 | EUR | 33.805,20 | 0,08 |
| Bolloré FR0000039299 |
Stück | 4.181 | 0 | 0 | 5,6600 | EUR | 23.664,46 | 0,06 |
| Edenred FR0010908533 |
Stück | 899 | 0 | 0 | 54,0800 | EUR | 48.617,92 | 0,12 |
| Getlink FR0010533075 |
Stück | 5.391 | 0 | 0 | 16,6450 | EUR | 89.733,20 | 0,22 |
| Nexans FR0000044448 |
Stück | 209 | 0 | 0 | 79,7000 | EUR | 16.657,30 | 0,04 |
| Rexel FR0010451203 |
Stück | 5.676 | 0 | 0 | 24,9200 | EUR | 141.445,92 | 0,35 |
| Schneider Electric FR0000121972 |
Stück | 1.024 | 0 | 0 | 182,0400 | EUR | 186.408,96 | 0,46 |
| Téléperformance FR0000051807 |
Stück | 28 | 0 | 0 | 133,9000 | EUR | 3.749,20 | 0,01 |
| Nahrungsmittel | 9.108,70 | 0,02 | ||||||
| Rémy Cointreau FR0000130395 |
Stück | 79 | 0 | 0 | 115,3000 | EUR | 9.108,70 | 0,02 |
| Privater Konsum & Haushalt | 775.190,20 | 1,91 | ||||||
| Christian Dior FR0000130403 |
Stück | 35 | 0 | 0 | 715,0000 | EUR | 25.025,00 | 0,06 |
| Hermes International FR0000052292 |
Stück | 151 | 0 | 0 | 1.925,6000 | EUR | 290.765,60 | 0,72 |
| L Oreal FR0000120321 | Stück | 623 | 0 | 0 | 451,0000 | EUR | 280.973,00 | 0,69 |
| LVMH Moët Henn. L. Vuitton FR0000121014 |
Stück | 242 | 0 | 0 | 737,3000 | EUR | 178.426,60 | 0,44 |
| Reise & Freizeit | 33.146,88 | 0,08 | ||||||
| Sodexo FR0000121220 |
Stück | 332 | 0 | 0 | 99,8400 | EUR | 33.146,88 | 0,08 |
| Technologie | 70.798,71 | 0,17 | ||||||
| Capgemini FR0000125338 |
Stück | 183 | 0 | 0 | 189,6500 | EUR | 34.705,95 | 0,08 |
| Dassault Systemes FR0014003TT8 |
Stück | 814 | 0 | 0 | 44,3400 | EUR | 36.092,76 | 0,09 |
| Großbritannien | 3.485.793,87 | 8,59 | ||||||
| Banken | 327.041,23 | 0,81 | ||||||
| Barclays GB0031348658 |
Stück | 5.599 | 0 | 0 | 1,5319 | GBP | 9.879,76 | 0,03 |
| HSBC Holdings GB0005405286 |
Stück | 33.932 | 0 | 0 | 6,3300 | GBP | 247.410,65 | 0,61 |
| NatWest Group GB00BM8PJY71 |
Stück | 18.244 | 0 | 0 | 2,1920 | GBP | 46.064,45 | 0,11 |
| Standard Chartered GB0004082847 |
Stück | 3.110 | 0 | 0 | 6,6120 | GBP | 23.686,37 | 0,06 |
| Bau & Materialien | 31.200,36 | 0,08 | ||||||
| Balfour Beatty GB0000961622 |
Stück | 8.139 | 0 | 0 | 3,3280 | GBP | 31.200,36 | 0,08 |
| Energie | 407.079,98 | 1,00 | ||||||
| BP GB0007980591 |
Stück | 24.139 | 0 | 0 | 4,6445 | GBP | 129.140,80 | 0,32 |
| Shell GB00BP6MXD84 |
Stück | 9.319 | 0 | 0 | 29,8250 | EUR | 277.939,18 | 0,68 |
| Finanzdienstleister | 316.258,15 | 0,78 | ||||||
| 3i Group GB00B1YW4409 |
Stück | 6.795 | 0 | 0 | 24,2100 | GBP | 189.491,39 | 0,47 |
| IG Group Holdings GB00B06QFB75 |
Stück | 10.231 | 0 | 0 | 7,6100 | GBP | 89.682,55 | 0,22 |
| London Stock Exchange Group GB00B0SWJX34 |
Stück | 347 | 0 | 0 | 92,7800 | GBP | 37.084,21 | 0,09 |
| Gesundheit / Pharma | 399.704,17 | 0,99 | ||||||
| Astrazeneca GB0009895292 |
Stück | 2.653 | 0 | 0 | 105,8800 | GBP | 323.561,18 | 0,80 |
| Haleon GB00BMX86B70 |
Stück | 20.475 | 0 | 0 | 3,2285 | GBP | 76.142,99 | 0,19 |
| Handel | 158.898,40 | 0,39 | ||||||
| Big Yellow Group GB0002869419 |
Stück | 7.006 | 0 | 0 | 12,3000 | GBP | 99.261,42 | 0,24 |
| Diploma GB0001826634 |
Stück | 1.227 | 0 | 0 | 35,9200 | GBP | 50.767,54 | 0,13 |
| Kingfisher GB0033195214 |
Stück | 3.148 | 0 | 0 | 2,4460 | GBP | 8.869,44 | 0,02 |
| Immobilien | 321.201,13 | 0,79 | ||||||
| Londonmetric Property GB00B4WFW713 |
Stück | 43.453 | 0 | 0 | 1,9180 | GBP | 96.000,52 | 0,23 |
| Segro GB00B5ZN1N88 |
Stück | 10.565 | 0 | 0 | 8,9100 | GBP | 108.430,74 | 0,27 |
| Tritax Big Box REIT GB00BG49KP99 |
Stück | 59.949 | 0 | 0 | 1,6910 | GBP | 116.769,87 | 0,29 |
| Industrie | 239.101,01 | 0,59 | ||||||
| Ashtead Group GB0000536739 |
Stück | 1.703 | 0 | 0 | 55,0400 | GBP | 107.968,77 | 0,27 |
| Bunzl GB00B0744B38 |
Stück | 1.172 | 0 | 0 | 31,9900 | GBP | 43.186,41 | 0,11 |
| ConvaTec Group GB00BD3VFW73 |
Stück | 9.569 | 0 | 0 | 2,4420 | GBP | 26.916,43 | 0,06 |
| IMI GB00BGLP8L22 |
Stück | 411 | 0 | 0 | 16,9300 | GBP | 8.015,01 | 0,02 |
| Qinetiq GB00B0WMWD03 |
Stück | 14.943 | 0 | 0 | 3,0800 | GBP | 53.014,39 | 0,13 |
| Medien | 99.504,87 | 0,25 | ||||||
| Future GB00BYZN9041 |
Stück | 405 | 0 | 0 | 7,9967 | GBP | 3.730,55 | 0,01 |
| Pearson GB0006776081 |
Stück | 5.920 | 0 | 0 | 9,6740 | GBP | 65.967,95 | 0,16 |
| Reed Elsevier GB00B2B0DG97 |
Stück | 833 | 0 | 0 | 31,0641 | GBP | 29.806,37 | 0,08 |
| Nahrungsmittel | 99.949,89 | 0,25 | ||||||
| Diageo GB0002374006 |
Stück | 1.450 | 0 | 0 | 28,6425 | GBP | 47.839,23 | 0,12 |
| Tate & Lyle GB00BP92CJ43 |
Stück | 6.821 | 0 | 0 | 6,6324 | GBP | 52.110,66 | 0,13 |
| Privater Konsum & Haushalt | 330.204,55 | 0,81 | ||||||
| British American Tobacco GB0002875804 |
Stück | 1.751 | 0 | 0 | 22,9500 | GBP | 46.288,60 | 0,11 |
| Imperial Tobacco GB0004544929 |
Stück | 6.752 | 0 | 0 | 18,1050 | GBP | 140.810,87 | 0,35 |
| Reckitt Benckiser Group GB00B24CGK77 |
Stück | 1.359 | 0 | 0 | 54,4000 | GBP | 85.157,63 | 0,21 |
| Unilever GB00B10RZP78 |
Stück | 1.323 | 0 | 0 | 38,0250 | GBP | 57.947,45 | 0,14 |
| Reise & Freizeit | 29.121,14 | 0,07 | ||||||
| Compass Group GB00BD6K4575 |
Stück | 1.176 | 0 | 0 | 21,4979 | GBP | 29.121,14 | 0,07 |
| Rohstoffe | 306.185,22 | 0,75 | ||||||
| Anglo American GB00B1XZS820 |
Stück | 4.539 | 0 | 0 | 20,0000 | GBP | 104.567,18 | 0,26 |
| Antofagasta GB0000456144 |
Stück | 617 | 0 | 0 | 16,9000 | GBP | 12.010,94 | 0,03 |
| Rio Tinto GB0007188757 |
Stück | 2.809 | 0 | 0 | 58,6000 | GBP | 189.607,10 | 0,46 |
| Technologie | 130.276,85 | 0,32 | ||||||
| Games Workshop Group GB0003718474 |
Stück | 1.143 | 0 | 0 | 98,9500 | GBP | 130.276,85 | 0,32 |
| Versicherungen | 147.778,56 | 0,36 | ||||||
| Admiral Group GB00B02J6398 |
Stück | 3.859 | 0 | 0 | 26,9000 | GBP | 119.572,77 | 0,29 |
| Beazley GB00BYQ0JC66 |
Stück | 4.682 | 0 | 0 | 5,2300 | GBP | 28.205,79 | 0,07 |
| Versorger | 142.288,36 | 0,35 | ||||||
| Drax Group GB00B1VNSX38 |
Stück | 6.795 | 0 | 0 | 4,9210 | GBP | 38.516,61 | 0,09 |
| National Grid GB00BDR05C01 |
Stück | 4.221 | 0 | 0 | 10,5900 | GBP | 51.489,25 | 0,13 |
| Severn Trent GB00B1FH8J72 |
Stück | 1.281 | 0 | 0 | 25,7900 | GBP | 38.054,47 | 0,09 |
| United Utilities Group GB00B39J2M42 |
Stück | 1.162 | 0 | 0 | 10,6300 | GBP | 14.228,03 | 0,04 |
| Irland | 53.723,87 | 0,13 | ||||||
| Banken | 31.974,53 | 0,08 | ||||||
| Bank of Ireland Group IE00BD1RP616 |
Stück | 3.857 | 0 | 0 | 8,2900 | EUR | 31.974,53 | 0,08 |
| Industrie | 21.749,34 | 0,05 | ||||||
| Smurfit Kappa Group IE00B1RR8406 |
Stück | 606 | 0 | 0 | 35,8900 | EUR | 21.749,34 | 0,05 |
| Italien | 345.258,56 | 0,85 | ||||||
| Banken | 189.521,33 | 0,47 | ||||||
| Banco BPM IT0005218380 |
Stück | 12.752 | 0 | 0 | 4,7670 | EUR | 60.788,78 | 0,15 |
| Mediobanca IT0000062957 |
Stück | 1.719 | 0 | 0 | 11,1900 | EUR | 19.235,61 | 0,05 |
| UniCredit IT0005239360 |
Stück | 4.452 | 0 | 0 | 24,5950 | EUR | 109.496,94 | 0,27 |
| Energie | 89.857,00 | 0,22 | ||||||
| ENI IT0003132476 |
Stück | 5.819 | 0 | 0 | 15,4420 | EUR | 89.857,00 | 0,22 |
| Industrie | 55.724,40 | 0,14 | ||||||
| Prysmian IT0004176001 |
Stück | 1.346 | 0 | 0 | 41,4000 | EUR | 55.724,40 | 0,14 |
| Versorger | 10.155,83 | 0,02 | ||||||
| Terna IT0003242622 |
Stück | 1.348 | 0 | 0 | 7,5340 | EUR | 10.155,83 | 0,02 |
| Jersey | 44.928,19 | 0,11 | ||||||
| Finanzdienstleister | 44.928,19 | 0,11 | ||||||
| Man Group JE00BJ1DLW90 |
Stück | 16.805 | 0 | 0 | 2,3210 | GBP | 44.928,19 | 0,11 |
| Luxemburg | 85.832,32 | 0,21 | ||||||
| Finanzdienstleister | 54.557,84 | 0,13 | ||||||
| Tenaris LU2598331598 |
Stück | 3.427 | 3.427 | 0 | 17,6083 | USD | 54.557,84 | 0,13 |
| Gesundheit / Pharma | 31.274,48 | 0,08 | ||||||
| Eurofins Scientific FR0014000MR3 |
Stück | 529 | 0 | 0 | 59,1200 | EUR | 31.274,48 | 0,08 |
| Niederlande | 1.722.960,00 | 4,24 | ||||||
| Automobil | 86.510,52 | 0,21 | ||||||
| Stellantis NL00150001Q9 |
Stück | 4.073 | 0 | 0 | 21,2400 | EUR | 86.510,52 | 0,21 |
| Chemie | 55.045,90 | 0,13 | ||||||
| OCI NL0010558797 |
Stück | 2.093 | 0 | 0 | 26,3000 | EUR | 55.045,90 | 0,13 |
| Gesundheit / Pharma | 51.863,30 | 0,13 | ||||||
| Qiagen NL0012169213 |
Stück | 1.318 | 0 | 0 | 39,3500 | EUR | 51.863,30 | 0,13 |
| Handel | 163.734,12 | 0,40 | ||||||
| Ahold Delhaize NL0011794037 |
Stück | 6.289 | 0 | 0 | 26,0350 | EUR | 163.734,12 | 0,40 |
| Industrie | 11.125,76 | 0,03 | ||||||
| CNH Industrial NL0010545661 |
Stück | 1.024 | 0 | 0 | 10,8650 | EUR | 11.125,76 | 0,03 |
| Medien | 200.069,75 | 0,49 | ||||||
| Myriad Intl Holdings NL0013654783 |
Stück | 850 | 460 | 0 | 27,1550 | EUR | 23.081,75 | 0,06 |
| Wolters Kluwer NL0000395903 |
Stück | 1.372 | 0 | 0 | 129,0000 | EUR | 176.988,00 | 0,43 |
| Technologie | 1.009.732,88 | 2,49 | ||||||
| argenx NL0010832176 |
Stück | 209 | 0 | 0 | 342,9000 | EUR | 71.666,10 | 0,18 |
| ASM International NL0000334118 |
Stück | 31 | 0 | 0 | 474,1000 | EUR | 14.697,10 | 0,04 |
| ASML Holding NL0010273215 |
Stück | 757 | 0 | 0 | 687,1000 | EUR | 520.134,70 | 1,28 |
| BE Semiconductor Inds NL0012866412 |
Stück | 1.744 | 0 | 0 | 137,3000 | EUR | 239.451,20 | 0,59 |
| STMicroelectronics NL0000226223 |
Stück | 3.604 | 0 | 0 | 45,4450 | EUR | 163.783,78 | 0,40 |
| Telekommunikation | 133.459,43 | 0,33 | ||||||
| Kon. KPN NL0000009082 |
Stück | 42.913 | 0 | 0 | 3,1100 | EUR | 133.459,43 | 0,33 |
| Versicherungen | 11.418,34 | 0,03 | ||||||
| NN Group NL0010773842 |
Stück | 317 | 0 | 0 | 36,0200 | EUR | 11.418,34 | 0,03 |
| Norwegen | 347.455,45 | 0,85 | ||||||
| Banken | 32.301,77 | 0,08 | ||||||
| DNB Bank NA NO0010161896 |
Stück | 1.688 | 0 | 0 | 215,2000 | NOK | 32.301,77 | 0,08 |
| Chemie | 61.732,45 | 0,15 | ||||||
| Yara International NO0010208051 |
Stück | 1.913 | 0 | 0 | 362,9000 | NOK | 61.732,45 | 0,15 |
| Energie | 220.269,10 | 0,54 | ||||||
| Aker BP NO0010345853 |
Stück | 1.468 | 0 | 0 | 296,0000 | NOK | 38.639,31 | 0,09 |
| Equinor NO0010096985 |
Stück | 6.312 | 0 | 0 | 323,6000 | NOK | 181.629,79 | 0,45 |
| Rohstoffe | 33.152,13 | 0,08 | ||||||
| Norsk Hydro NO0005052605 |
Stück | 5.449 | 0 | 0 | 68,4200 | NOK | 33.152,13 | 0,08 |
| Österreich | 76.930,28 | 0,19 | ||||||
| Energie | 37.267,36 | 0,09 | ||||||
| OMV AT0000743059 |
Stück | 943 | 0 | 0 | 39,5200 | EUR | 37.267,36 | 0,09 |
| Industrie | 39.662,92 | 0,10 | ||||||
| BAWAG Group AT0000BAWAG2 |
Stück | 827 | 0 | 0 | 47,9600 | EUR | 39.662,92 | 0,10 |
| Portugal | 80.133,76 | 0,20 | ||||||
| Handel | 80.133,76 | 0,20 | ||||||
| Jerónimo Martins PTJMT0AE0001 |
Stück | 3.472 | 0 | 0 | 23,0800 | EUR | 80.133,76 | 0,20 |
| Schweden | 821.806,26 | 2,02 | ||||||
| Banken | 48.304,38 | 0,12 | ||||||
| Skandinaviska Enskilda Banken -A- SE0000148884 |
Stück | 3.848 | 0 | 0 | 138,8500 | SEK | 48.304,38 | 0,12 |
| Finanzdienstleister | 334.643,29 | 0,82 | ||||||
| Investor NA SE0015811963 |
Stück | 15.876 | 0 | 0 | 233,1500 | SEK | 334.643,29 | 0,82 |
| Industrie | 195.564,59 | 0,48 | ||||||
| Atlas Copco NA SE0017486889 |
Stück | 4.456 | 0 | 0 | 173,6500 | SEK | 69.956,10 | 0,17 |
| SSAB B (fria) SE0000120669 |
Stück | 16.422 | 0 | 0 | 78,3600 | SEK | 116.339,20 | 0,29 |
| Volvo B SE0000115446 |
Stück | 392 | 0 | 0 | 261,5500 | SEK | 9.269,29 | 0,02 |
| Privater Konsum & Haushalt | 90.804,92 | 0,22 | ||||||
| Svenska Cellulosa -B- SE0000112724 |
Stück | 6.597 | 0 | 0 | 152,2500 | SEK | 90.804,92 | 0,22 |
| Rohstoffe | 93.842,38 | 0,23 | ||||||
| BillerudKorsnäs SE0000862997 |
Stück | 3.559 | 0 | 0 | 102,5000 | SEK | 32.980,52 | 0,08 |
| Boliden NA SE0020050417 |
Stück | 680 | 680 | 0 | 318,1000 | SEK | 19.555,92 | 0,05 |
| Holmen SE0011090018 |
Stück | 1.065 | 0 | 0 | 429,0000 | SEK | 41.305,94 | 0,10 |
| Technologie | 58.646,70 | 0,15 | ||||||
| Telefonaktiebolaget L.M.Erics. SE0000108656 |
Stück | 10.214 | 0 | 0 | 63,5100 | SEK | 58.646,70 | 0,15 |
| Schweiz | 1.566.383,02 | 3,86 | ||||||
| Banken | 123.448,55 | 0,30 | ||||||
| Banque Cantonale Vaudoise NA CH0531751755 |
Stück | 607 | 0 | 0 | 108,2000 | CHF | 70.575,33 | 0,17 |
| UBS Group NA CH0244767585 |
Stück | 1.891 | 0 | 0 | 26,0200 | CHF | 52.873,22 | 0,13 |
| Bau & Materialien | 22.596,93 | 0,06 | ||||||
| Sika CH0418792922 |
Stück | 77 | 0 | 0 | 273,1000 | CHF | 22.596,93 | 0,06 |
| Finanzdienstleister | 13.831,91 | 0,03 | ||||||
| Alcon NA CH0432492467 |
Stück | 197 | 0 | 0 | 65,3400 | CHF | 13.831,91 | 0,03 |
| Gesundheit / Pharma | 271.870,91 | 0,67 | ||||||
| Lonza Group NA CH0013841017 |
Stück | 90 | 0 | 0 | 353,5000 | CHF | 34.187,62 | 0,08 |
| Novartis NA CH0012005267 |
Stück | 2.365 | 0 | 0 | 84,2200 | CHF | 214.034,28 | 0,53 |
| Sandoz Group NA CH1243598427 |
Stück | 473 | 473 | 0 | 26,8900 | CHF | 13.667,49 | 0,03 |
| Sonova Holding NA CH0012549785 |
Stück | 34 | 0 | 0 | 273,2000 | CHF | 9.981,52 | 0,03 |
| Handel | 73.043,74 | 0,18 | ||||||
| Galenica CH0360674466 |
Stück | 935 | 0 | 0 | 72,7000 | CHF | 73.043,74 | 0,18 |
| Industrie | 187.208,52 | 0,46 | ||||||
| DKSH Holding NA CH0126673539 |
Stück | 907 | 0 | 0 | 58,5000 | CHF | 57.016,44 | 0,14 |
| Kühne & Nagel Internat. NA CH0025238863 |
Stück | 220 | 0 | 0 | 288,7000 | CHF | 68.250,59 | 0,17 |
| SIG Combibloc Services CH0435377954 |
Stück | 1.986 | 0 | 0 | 19,2500 | CHF | 41.081,56 | 0,10 |
| Straumann Holding NA CH1175448666 |
Stück | 143 | 0 | 0 | 135,7500 | CHF | 20.859,93 | 0,05 |
| Nahrungsmittel | 497.202,90 | 1,23 | ||||||
| Barry Callebaut CH0009002962 |
Stück | 29 | 0 | 0 | 1.418,0000 | CHF | 44.188,70 | 0,11 |
| Nestlé NA CH0038863350 |
Stück | 4.343 | 0 | 0 | 97,0700 | CHF | 453.014,20 | 1,12 |
| Privater Konsum & Haushalt | 37.298,52 | 0,09 | ||||||
| Cie Financière Richemont NA CH0210483332 |
Stück | 300 | 0 | 0 | 115,7000 | CHF | 37.298,52 | 0,09 |
| Telekommunikation | 79.102,94 | 0,20 | ||||||
| Swisscom NA CH0008742519 |
Stück | 146 | 0 | 0 | 504,2000 | CHF | 79.102,94 | 0,20 |
| Versicherungen | 260.778,10 | 0,64 | ||||||
| Swiss Life Holding NA CH0014852781 |
Stück | 272 | 0 | 0 | 582,2000 | CHF | 170.168,06 | 0,42 |
| Zurich Financial Services NA CH0011075394 |
Stück | 193 | 0 | 0 | 436,9000 | CHF | 90.610,04 | 0,22 |
| Spanien | 741.387,44 | 1,83 | ||||||
| Banken | 416.100,61 | 1,03 | ||||||
| Banco Bilbao Vizcaya Argent. ES0113211835 |
Stück | 22.054 | 0 | 0 | 8,2220 | EUR | 181.327,99 | 0,45 |
| Banco de Sabadell ES0113860A34 |
Stück | 48.418 | 0 | 0 | 1,1025 | EUR | 53.380,85 | 0,13 |
| Bankinter ES0113679I37 |
Stück | 13.216 | 0 | 0 | 5,7960 | EUR | 76.599,94 | 0,19 |
| Caixabank ES0140609019 |
Stück | 28.185 | 0 | 0 | 3,7180 | EUR | 104.791,83 | 0,26 |
| Bau & Materialien | 54.284,40 | 0,13 | ||||||
| Acciona ES0125220311 |
Stück | 408 | 0 | 0 | 133,0500 | EUR | 54.284,40 | 0,13 |
| Telekommunikation | 119.600,58 | 0,30 | ||||||
| Telefónica ES0178430E18 |
Stück | 33.862 | 0 | 0 | 3,5320 | EUR | 119.600,58 | 0,30 |
| Versorger | 151.401,85 | 0,37 | ||||||
| Iberdrola ES0144580Y14 |
Stück | 12.755 | 209 | 0 | 11,8700 | EUR | 151.401,85 | 0,37 |
| Verzinsliche Wertpapiere | 22.886.157,35 | 56,38 | ||||||
| EUR | 22.886.157,35 | 56,38 | ||||||
| Öffentliche Anleihen | 21.602.175,28 | 53,21 | ||||||
| 1,000% Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2015(31) BE0000335449 |
EUR | 350.000 | 350.000 | 0 | 90,9560 | % | 318.346,00 | 0,78 |
| 0,350% Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2022(32) BE0000354630 |
EUR | 250.000 | 0 | 0 | 84,1600 | % | 210.400,00 | 0,52 |
| 0,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2016(26) DE0001102408 |
EUR | 600.000 | 0 | 0 | 94,7510 | % | 568.506,00 | 1,40 |
| 0,250% Bundesrep.Deutschland Anl. 2017(27) DE0001102416 |
EUR | 250.000 | 0 | 0 | 94,8050 | % | 237.012,50 | 0,58 |
| 0,500% Bundesrep.Deutschland Anl. 2018(28) DE0001102440 |
EUR | 350.000 | 350.000 | 0 | 94,6070 | % | 331.124,50 | 0,82 |
| 0,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2019(29) DE0001102473 |
EUR | 500.000 | 0 | 0 | 90,4880 | % | 452.440,00 | 1,11 |
| 0,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2020(30) DE0001102499 |
EUR | 600.000 | 0 | 0 | 89,6850 | % | 538.110,00 | 1,33 |
| 0,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2021(28) DE0001102556 |
EUR | 400.000 | 0 | 0 | 91,5600 | % | 366.240,00 | 0,90 |
| 0,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2021(31) DE0001102564 |
EUR | 50.000 | 0 | 0 | 87,1220 | % | 43.561,00 | 0,11 |
| 1,700% Bundesrep.Deutschland Anl. 2022(32) DE0001102606 |
EUR | 500.000 | 300.000 | 0 | 98,6260 | % | 493.130,00 | 1,21 |
| 0,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2022(32) DE0001102580 |
EUR | 500.000 | 500.000 | 0 | 86,1170 | % | 430.585,00 | 1,06 |
| 2,300% Bundesrep.Deutschland Anl. 2023(33) DE000BU2Z007 |
EUR | 850.000 | 1.250.000 | 400.000 | 103,3330 | % | 878.330,50 | 2,16 |
| 2,500% Bundesrep.Deutschland Bundesschatzanw. 2023(25) DE000BU22007 |
EUR | 200.000 | 500.000 | 300.000 | 99,6080 | % | 199.216,00 | 0,49 |
| 0,500% Finnland, Republik EO-Bonds 2017(27) FI4000278551 | EUR | 300.000 | 0 | 0 | 94,0551 | % | 282.165,38 | 0,70 |
| 0,500% Finnland, Republik EO-Bonds 2019(29) FI4000369467 |
EUR | 550.000 | 0 | 0 | 90,8075 | % | 499.441,25 | 1,23 |
| 2,750% Frankreich EO-OAT 2012(27) FR0011317783 |
EUR | 250.000 | 0 | 0 | 102,0870 | % | 255.217,50 | 0,63 |
| 1,000% Frankreich EO-OAT 2015(25) FR0012938116 |
EUR | 900.000 | 0 | 0 | 97,3890 | % | 876.501,00 | 2,16 |
| 0,500% Frankreich EO-OAT 2016(26) FR0013131877 |
EUR | 450.000 | 0 | 0 | 95,8620 | % | 431.379,00 | 1,06 |
| 0,250% Frankreich EO-OAT 2016(26) FR0013200813 |
EUR | 500.000 | 0 | 0 | 94,5940 | % | 472.970,00 | 1,17 |
| 0,500% Frankreich EO-OAT 2019(29) FR0013407236 |
EUR | 700.000 | 200.000 | 0 | 91,6080 | % | 641.256,00 | 1,58 |
| 0,000% Frankreich EO-OAT 2020(31) FR0014002WK3 |
EUR | 200.000 | 0 | 0 | 83,5300 | % | 167.060,00 | 0,41 |
| 0,000% Frankreich EO-OAT 2021(27) FR0014003513 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 93,3900 | % | 280.170,00 | 0,69 |
| 0,000% Frankreich EO-OAT 2022(32) FR0014007L00 |
EUR | 800.000 | 0 | 0 | 82,4730 | % | 659.784,00 | 1,63 |
| 0,100% Île de France, Région EO-MTN 2020(30) FR0013521382 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 84,8860 | % | 254.658,00 | 0,63 |
| 0,900% Irland EO-Treasury Bonds 2018(28) IE00BDHDPR44 |
EUR | 350.000 | 350.000 | 0 | 94,7200 | % | 331.520,00 | 0,82 |
| 0,200% Irland EO-Treasury Bonds 2020(30) IE00BKFVC899 |
EUR | 200.000 | 0 | 0 | 87,4150 | % | 174.830,00 | 0,43 |
| 1,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 2015(25) IT0005090318 |
EUR | 800.000 | 0 | 0 | 97,9477 | % | 783.581,20 | 1,93 |
| 1,600% Italien, Republik EO-B.T.P. 2016(26) IT0005170839 |
EUR | 400.000 | 0 | 0 | 97,4004 | % | 389.601,70 | 0,96 |
| 2,450% Italien, Republik EO-B.T.P. 2017(33) IT0005240350 |
EUR | 200.000 | 200.000 | 0 | 91,7043 | % | 183.408,50 | 0,45 |
| 1,450% Italien, Republik EO-B.T.P. 2018(25) IT0005327306 |
EUR | 600.000 | 0 | 400.000 | 97,9755 | % | 587.853,00 | 1,45 |
| 2,800% Italien, Republik EO-B.T.P. 2018(28) IT0005340929 |
EUR | 250.000 | 0 | 0 | 99,7100 | % | 249.275,00 | 0,61 |
| 2,100% Italien, Republik EO-B.T.P. 2019(26) IT0005370306 |
EUR | 250.000 | 0 | 0 | 98,5073 | % | 246.268,23 | 0,61 |
| 0,850% Italien, Republik EO-B.T.P. 2019(27) IT0005390874 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 94,6427 | % | 283.928,12 | 0,70 |
| 1,350% Italien, Republik EO-B.T.P. 2019(30) IT0005383309 |
EUR | 500.000 | 400.000 | 0 | 90,1670 | % | 450.835,20 | 1,11 |
| 0,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 2020(26) IT0005419848 |
EUR | 500.000 | 300.000 | 0 | 95,3708 | % | 476.854,15 | 1,17 |
| 0,950% Italien, Republik EO-B.T.P. 2020(27) IT0005416570 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 93,7430 | % | 281.229,00 | 0,69 |
| 1,650% Italien, Republik EO-B.T.P. 2020(30) IT0005413171 |
EUR | 150.000 | 0 | 0 | 90,5068 | % | 135.760,13 | 0,33 |
| 0,950% Italien, Republik EO-B.T.P. 2021(32) IT0005466013 |
EUR | 200.000 | 0 | 0 | 82,6347 | % | 165.269,35 | 0,41 |
| 4,678% Italien, Republik EO-FLR C.C.T.eu 2016(24) IT0005218968 |
EUR | 400.000 | 0 | 0 | 100,0347 | % | 400.138,62 | 0,99 |
| 0,000% Kreditanst.f.Wiederaufbau MTN 2020(28) XS2209794408 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 89,7088 | % | 269.126,42 | 0,66 |
| 0,000% Kreditanst.f.Wiederaufbau MTN 2021(31) DE000A3H2ZF6 |
EUR | 400.000 | 0 | 0 | 84,6409 | % | 338.563,60 | 0,83 |
| 0,500% Niederlande EO-Anl. 2016(26) NL0011819040 |
EUR | 500.000 | 0 | 0 | 95,8880 | % | 479.440,00 | 1,18 |
| 0,750% Niederlande EO-Anl. 2018(28) NL0012818504 |
EUR | 500.000 | 500.000 | 0 | 94,1950 | % | 470.975,00 | 1,16 |
| 0,000% Niederlande EO-Anl. 2021(31) NL00150006U0 |
EUR | 350.000 | 0 | 0 | 85,4400 | % | 299.040,00 | 0,74 |
| 0,750% Österreich, Republik EO-MTN 2018(28) AT0000A1ZGE4 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 94,2805 | % | 282.841,50 | 0,70 |
| 0,500% Österreich, Republik EO-MTN 2019(29) AT0000A269M8 |
EUR | 800.000 | 0 | 0 | 91,6453 | % | 733.162,00 | 1,81 |
| 5,150% Spanien EO-Bonos 2013(28) ES00000124C5 |
EUR | 650.000 | 0 | 0 | 112,1010 | % | 728.656,50 | 1,79 |
| 1,600% Spanien EO-Bonos 2015(25) ES00000126Z1 |
EUR | 750.000 | 0 | 0 | 98,2810 | % | 737.107,50 | 1,82 |
| 0,000% Spanien EO-Bonos 2021(27) ES0000012J15 |
EUR | 500.000 | 500.000 | 0 | 92,7214 | % | 463.607,18 | 1,14 |
| 0,700% Spanien EO-Bonos 2022(32) ES0000012K20 |
EUR | 1.450.000 | 850.000 | 0 | 85,2375 | % | 1.235.943,75 | 3,04 |
| 2,150% Spanien EO-Obligaciones 2015(25) ES00000127G9 |
EUR | 350.000 | 0 | 0 | 99,1360 | % | 346.976,00 | 0,85 |
| 0,800% Spanien EO-Obligaciones 2020(27) ES0000012G26 |
EUR | 200.000 | 0 | 0 | 94,3900 | % | 188.780,00 | 0,47 |
| Schuldverschreibungen der Kreditwirtschaft | 262.629,00 | 0,65 | ||||||
| 0,000% Dexia Crédit Local EO-Zo MTN 2021(28) XS2289130226 |
EUR | 100.000 | 0 | 0 | 90,4800 | % | 90.480,00 | 0,23 |
| 0,100% EUROFIMA EO-MTN 2020(30) XS2176621253 |
EUR | 200.000 | 0 | 0 | 86,0745 | % | 172.149,00 | 0,42 |
| Andere Schuldverschreibungen / Industrie | 1.021.353,07 | 2,52 | ||||||
| 2,125% Autobahnen-Schnellstr.-Fin.- EO-MTN 2022(28) XS2532310682 |
EUR | 130.000 | 0 | 0 | 98,9150 | % | 128.589,50 | 0,32 |
| 1,000% Deutsche Wohnen Anleihe 2020(25) DE000A289NE4 |
EUR | 200.000 | 0 | 0 | 95,8895 | % | 191.779,05 | 0,47 |
| 0,000% Medtronic Global Holdings EO-Notes 2020(25) XS2238787415 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 94,5045 | % | 283.513,50 | 0,70 |
| 2,374% TenneT Holding EO-FLR Notes 2020(Und.) XS2207430120 |
EUR | 122.000 | 0 | 0 | 97,2760 | % | 118.676,72 | 0,29 |
| 2,995% TenneT Holding EO-FLR Notes 2017(24/Und.) XS1591694481 |
EUR | 300.000 | 0 | 0 | 99,5981 | % | 298.794,30 | 0,74 |
| Sonstige Beteiligungswertpapiere | 228.475,34 | 0,56 | ||||||
| Schweiz | 228.475,34 | 0,56 | ||||||
| Gesundheit / Pharma | 228.475,34 | 0,56 | ||||||
| Roche Holding Inhaber-Genussscheine CH0012032048 |
Stück | 873 | 0 | 0 | 243,5500 | CHF | 228.475,34 | 0,56 |
| An organisierten Märkten zugelassene oder in diese einbezogene Wertpapiere | 281.189,66 | 0,69 | ||||||
| Aktien | 0,03 | 0,00 | ||||||
| Großbritannien | 0,03 | 0,00 | ||||||
| Gesundheit / Pharma | 0,03 | 0,00 | ||||||
| NMC HEALTH GB00B7FC0762 |
Stück | 2.441 | 0 | 0 | 0,0000 | GBP | 0,03 | 0,00 |
| Verzinsliche Wertpapiere | 281.189,63 | 0,69 | ||||||
| EUR | 281.189,63 | 0,69 | ||||||
| Andere Schuldverschreibungen / Industrie | 281.189,63 | 0,69 | ||||||
| 0,125% Hamburger Hochbahn Anleihe 2021(30/31) XS2233088132 |
EUR | 200.000 | 0 | 0 | 83,5955 | % | 167.191,00 | 0,41 |
| 2,375% JT Intl. Finl. Services EO-FLR MTN 2020(81) XS2238783422 |
EUR | 119.000 | 0 | 0 | 95,7972 | % | 113.998,63 | 0,28 |
| Summe Wertpapiervermögen | 37.304.988,20 | 91,89 | ||||||
| Forderungen | 152.974,01 | 0,38 | ||||||
| Dividendenansprüche | EUR | 13.516,32 | 13.516,32 | 0,03 | ||||
| Forderungen Quellensteuer | EUR | 38.214,11 | 38.214,11 | 0,10 | ||||
| Zinsansprüche | EUR | 101.243,58 | 101.243,58 | 0,25 | ||||
| Bankguthaben | 3.294.383,13 | 8,11 | ||||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | EUR | 2.279.745,16 | 2.279.745,16 | 5,62 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | CHF | 328.021,92 | 352.484,33 | 0,87 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | CZK | 45.587,76 | 1.845,66 | 0,00 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | DKK | 672.858,51 | 90.268,72 | 0,22 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | GBP | 224.703,78 | 258.830,59 | 0,64 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | NOK | 1.000.852,08 | 88.998,25 | 0,22 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | SEK | 2.349.768,37 | 212.437,25 | 0,52 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | USD | 10.809,62 | 9.773,17 | 0,02 | ||||
| Bankguthaben bei Verwahrstelle: The Bank of New York Mellon SA/NV | ZAR | 0,08 | 0,00 | 0,00 | ||||
| Verbindlichkeiten | -155.857,91 | -0,38 | ||||||
| Sonstige Verbindlichkeiten | -155.857,91 | -0,38 | ||||||
| Verwahrstellenvergütung | EUR | -6.641,60 | -6.641,60 | -0,02 | ||||
| Verwaltungsvergütung | EUR | -125.516,31 | -125.516,31 | -0,31 | ||||
| Prüfungskosten | EUR | -9.000,00 | -9.000,00 | -0,02 | ||||
| Veröffentlichungskosten | EUR | -14.700,00 | -14.700,00 | -0,03 | ||||
| Fondsvermögen | EUR | 40.596.487,43 | 100,00* | |||||
| Anteilwert | EUR | 54,34 | ||||||
| Umlaufende Anteile | Stück | 747.050 | ||||||
* Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügig Rundungsdifferenzen entstanden sein.
Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen:
Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag)
| Gattungsbezeichnung | Stück, Anteile bzw. Währung | Käufe/ Zugänge | Verkäufe/ Abgänge |
| im Berichtszeitraum | |||
| Börsengehandelte Wertpapiere | |||
| Aktien | |||
| Boliden NA SE0017768716 | Stück | 0 | 680 |
| Boliden SE0020050425 | Stück | 680 | 680 |
| Linde IE00BZ12WP82 | Stück | 0 | 1.156 |
| Novo-Nordisk B DK0060534915 | Stück | 0 | 3.484 |
| Verzinsliche Wertpapiere | |||
| 2,375% B.A.T. Intl Finance EO-MTN 2012(23) XS0856014583 |
EUR | 0 | 400.000 |
| 2,200% Bundesrep.Deutschland Bundesschatzanw. 2022(24) DE0001104909 |
EUR | 0 | 200.000 |
| 0,500% FCA Bank (Irish Branch) EO-MTN 2020(23) XS2231792586 |
EUR | 0 | 136.000 |
| 0,375% Coöperatieve Rabobank EO-FLR MTN 2021(26/27) XS2416413339 |
EUR | 0 | 300.000 |
| 1,750% Frankreich EO-OAT 2014(24) FR0011962398 |
EUR | 0 | 350.000 |
| 5,000% Hannover Finance EO-FLR Notes 2012(23/43) XS0856556807 |
EUR | 0 | 300.000 |
| 4,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 2013(24) IT0004953417 |
EUR | 0 | 200.000 |
| 1,963% JPMorgan Chase & Co. EO-FLR MTBN 2022(30) XS2461234622 |
EUR | 0 | 100.000 |
| 2,875% Portugal, Republik EO-Obr. 2015(25) PTOTEKOE0011 |
EUR | 0 | 200.000 |
| 4,800% Spanien EO-Bonos 2008(24) ES00000121G2 |
EUR | 0 | 270.000 |
| 3,800% Spanien EO-Bonos 2014(24) ES00000124W3 |
EUR | 0 | 200.000 |
| 0,000% Spanien EO-Bonos 2021(24) ES0000012H33 |
EUR | 0 | 200.000 |
| 1,375% Vonovia MTN 2022(26) DE000A3MQS56 |
EUR | 0 | 100.000 |
| Andere Wertpapiere | |||
| Iberdrola Anrechte ES06445809P3 |
Stück | 12.546 | 12.546 |
| Iberdrola Anrechte ES06445809Q1 |
Stück | 12.755 | 12.755 |
| An organisierten Märkten zugelassene oder in diese einbezogene Wertpapiere | |||
| Aktien | |||
| TENARIS LU0156801721 |
Stück | 0 | 3.427 |
| Verzinsliche Wertpapiere | |||
| 4,750% Allianz FLR-MTN 2013(23/unb.) DE000A1YCQ29 |
EUR | 0 | 600.000 |
| 1,875% Iberdrola International EO-FLR Notes 2017(23/Und.) XS1721244371 |
EUR | 0 | 200.000 |
| 3,000% Telefónica Europe EO-FLR Bonds 2018(23/Und.) XS1795406575 |
EUR | 0 | 400.000 |
| 2,708% Total EO-FLR MTN 2016(23) XS1501167164 |
EUR | 0 | 200.000 |
| Nichtnotierte Wertpapiere | |||
| Aktien | |||
| Iberdrola ES0144583277 | Stück | 209 | 209 |
| Andere Wertpapiere | |||
| Diageo Anrechte FR001400FRT2 |
Stück | 1.450 | 1.450 |
| EssilorLuxottica Anrechte FR001400GCH7 |
Stück | 152 | 152 |
| NN Group Anrechte NL0015001EI2 |
Stück | 317 | 317 |
| NN Group Anrechte NL0015001LR8 |
Stück | 317 | 317 |
| Prosus Anrechte NL0015001RT1 |
Stück | 850 | 850 |
| Relx Anrechte NL0015001DW5 | Stück | 833 | 833 |
| Relx Anrechte NL0015001L42 |
Stück | 833 | 833 |
| Shell Anrechte NL0015001B10 |
Stück | 9.319 | 9.319 |
| Shell Anrechte NL0015001FL3 |
Stück | 9.319 | 9.319 |
| Shell Anrechte NL0015001L59 |
Stück | 9.319 | 9.319 |
| Shell Anrechte NL0015001SE1 |
Stück | 9.319 | 9.319 |
| UNILEVER Anrechte NL0015001BD9 |
Stück | 1.323 | 1.323 |
| Unilever Anrechte NL0015001FI9 |
Stück | 1.323 | 1.323 |
| Unilever Anrechte NL0015001L26 |
Stück | 1.323 | 1.323 |
| Unilever Anrechte NL0015001S78 |
Stück | 1.323 | 1.323 |
| Warehouses De Pauw Anrechte BE6343317028 |
Stück | 4.683 | 4.683 |
| Wolters Kluwer Anrechte NL0015001CV9 |
Stück | 1.372 | 1.372 |
| Wolters Kluwer Anrechte NL0015001LH9 |
Stück | 1.372 | 1.372 |
Umsätze in Derivaten
(In Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumen der Optionsgeschäfte. Bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe.)
| Volumen in 1.000 | ||||
| Terminkontrakte | ||||
| Aktienindex-Terminkontrakte | ||||
| Gekaufte Kontrakte | EUR | 5.849 | ||
| (Basiswert[e]: ESTX 50 Index (Price) (EUR), STXE 600 Automobiles & Parts Index (Price) (EUR), STXE 600 Cons.Prod.&Ser. Index Price (EUR), STXE 600 Food Bev.&Tob. Index Price (EUR), STXE 600 Health Care Index (Price) (EUR), STXE 600 Insurance Index (Price) (EUR), STXE 600 Technology Index (Price) (EUR), STXE 600 Travel & Leisure Index (Price) (EUR), STXE 600 Utilities Index (Price) (EUR)) | ||||
| Verkaufte Kontrakte | EUR | 4.509 | ||
| (Basiswert[e]: STXE 600 Banks Index (Price) (EUR), STXE 600 Basic Resources Index (Price) (EUR), STXE 600 Chemicals Index (Price) (EUR), STXE 600 Financial Services Index (Price) (EUR), STXE 600 Media Index (Price) (EUR), STXE 600 Per.Ca.Dr.&Gr.Sto. Index Price (EUR), STXE 600 Telecommunications Index (Price) (EUR), STXE600 Real Estate Index (Price) (EUR)) | ||||
| Zinsindex-Terminkontrakte | ||||
| Gekaufte Kontrakte | EUR | 9.063 | ||
| (Basiswert[e]: Euro-BOBL-Future (4,5-5,5) Jahre, Long Term Euro OAT Futures (8,510,5 Jahre), 10Spain 10Yr. Government Bond Futures) | ||||
| Verkaufte Kontrakte | EUR | 5.396 | ||
| (Basiswert[e]: Euro-Bund-Future (8,5-10,5 Jahre) langfristig , Euro-Schatz-Future (1,752,25 J.) kurzfristig ) | ||||
| Optionsrechte | ||||
| Optionsrechte auf Aktienindex-Derivate | ||||
| Optionsrechte auf Aktienindizes | ||||
| Gekaufte Verkaufsoption | EUR | 118 | ||
| (Basiswert[e]: ESTX 50 Index (Price) (EUR)) | ||||
| Verkaufte Verkaufsoption | EUR | 14 | ||
| (Basiswert[e]: ESTX 50 Index (Price) (EUR)) | ||||
Es liegen keine Transaktionen mit eng verbundenen Unternehmen und Personen vor.
Ertrags- und Aufwandsrechnung
für den Zeitraum 01.01.2023 bis 31.12.2023
| Gesamtwert | je Anteil | |
| in EUR | in EUR | |
| I. Erträge | ||
| 1. Dividenden inländischer Aussteller (vor Körperschaftssteuer) | 32.211,85 | 0,04 |
| 2. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer) | 494.140,01 | 0,66 |
| 3. Zinsen aus inländischen Wertpapieren | 51.762,66 | 0,07 |
| 4. Zinsen aus ausländischen Wertpapieren (vor Quellensteuer) | 234.143,20 | 0,31 |
| 5. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland | 13.800,98 | 0,02 |
| 6. Abzug inländischer Körperschaftssteuer | -4.831,75 | -0,01 |
| 7. Abzug ausländischer Quellensteuer | -47.029,92 | -0,06 |
| Summe der Erträge | 774.197,03 | 1,03 |
| II. Aufwendungen | ||
| 1. Zinsen aus Kreditaufnahmen* | 3.144,64 | 0,00 |
| 2. Verwaltungsvergütung | 488.831,89 | 0,66 |
| 3. Verwahrstellenvergütung | 39.106,55 | 0,05 |
| 4. Prüfungs- und Veröffentlichungskosten | 30.924,44 | 0,04 |
| 5. Sonstige Aufwendungen | 8.180,10 | 0,01 |
| Summe der Aufwendungen | 570.187,62 | 0,76 |
| III. Ordentlicher Nettoertrag | 204.009,41 | 0,27 |
| IV. Veräußerungsgeschäfte | ||
| 1. Realisierte Gewinne | 1.034.835,66 | 1,38 |
| 2. Realisierte Verluste | -1.138.244,90 | -1,52 |
| Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften | -103.409,24 | -0,14 |
| V. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres | 100.600,17 | 0,13 |
| 1. Nettoveränderung der nichtrealisierten Gewinne | 1.046.289,38 | 1,40 |
| 2. Nettoveränderung der nichtrealisierten Verluste | 1.604.031,74 | 2,15 |
| VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres | 2.650.321,12 | 3,55 |
| VII. Ergebnis des Geschäftsjahres | 2.750.921,29 | 3,68 |
* Inklusive eventuell angefallener negativer Einlagenzinsen
Verwendungsrechnung
| Gesamtwert | je Anteil | |
| in EUR | in EUR | |
| Berechnung der Ausschüttung | ||
| I. Für die Ausschüttung verfügbar | 2.354.493,03 | 3,15 |
| 1. Vortrag aus dem Vorjahr | 2.253.892,86 | 3,02 |
| 2. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres | 100.600,17 | 0,13 |
| II. Nicht für die Ausschüttung verwendet | 1.682.148,03 | 2,25 |
| 1. Vortrag auf neue Rechnung | 1.682.148,03 | 2,25 |
| III. Gesamtausschüttung | 672.345,00 | 0,90 |
| 1. Endausschüttung | 672.345,00 | 0,90 |
Entwicklungsrechnung
| in EUR | in EUR | |
| I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres | 37.895.899,43 | |
| 1. Ausschüttung für das Vorjahr/Steuerabschlag für das Vorjahr | -149.006,40 | |
| 2. Mittelzufluss (netto) | 100.337,16 | |
| a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen | 1.291.335,79 | |
| b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen | -1.190.998,63 | |
| 3. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich | -1.664,05 | |
| 4. Ergebnis des Geschäftsjahres | 2.750.921,29 | |
| davon nichtrealisierte Gewinne | 1.046.289,38 | |
| davon nichtrealisierte Verluste | 1.604.031,74 | |
| II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres | 40.596.487,43 |
Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre
| Geschäftsjahr | Fondsvermögen | Anteilswert |
| in EUR | in EUR | |
| 31.12.2020 | 40.178.942 | 55,44 |
| 31.12.2021 | 43.442.025 | 59,13 |
| 31.12.2022 | 37.895.899 | 50,86 |
| 31.12.2023 | 40.596.487 | 54,34 |
Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV
Angaben nach der Derivateverordnung
| Das durch Derivate erzielte zugrundeliegende Exposure | 0,00 EUR |
Die Vertragspartner der Derivate-Geschäfte
Keine
| Gesamtbetrag der im Zusammenhang mit Derivaten erhaltenen Sicherheiten | 0,00 EUR |
| Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) | 91,89 |
| Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %) | 0,00 |
Zusammensetzung des Vergleichsvermögens (§9 Abs. 5 Satz 4 DerivateV)
| IBOXX Euro Corporate | 15 % | 01.01.2023 bis | 31.12.2023 |
| JPM EMU Government 1-10Y | 45 % | 01.01.2023 bis | 31.12.2023 |
| MSCI Europe NR (USD) | 40 % | 01.01.2023 bis | 31.12.2023 |
Potenzieller Risikobetrag für das Marktrisiko gem. §10 Abs. 1 Satz 1 i.V.m. §37 Abs. 4 Satz 2 DerivateV
| Kleinster potenzieller Risikobetrag | 2,57 % | (29.12.2023) |
| Größter potenzieller Risikobetrag | 4,36 % | (23.05.2023) |
| Durchschnittlicher potenzieller Risikobetrag | 3,81 % |
Bei der Ermittlung des Marktrisikopotenzials wendet die Gesellschaft den qualifizierten Ansatz im Sinne der Derivate-Verordnung an.
Die Risikokennzahlen wurden für den Zeitraum vom 01.01.2023 bis 31.12.2023 auf Basis einer historischen Simulation mit den Parametern 99% Konfidenzniveau, 10 Tage Haltedauer unter Verwendung eines effektiven, historischen Beobachtungszeitraumes von einem Jahr berechnet. Als Bewertungsmaßstab wird das Risiko eines derivatefreien Vergleichsvermögens herangezogen. Unter dem Marktrisiko versteht man das Risiko, das sich aus der ungünstigsten Entwicklung von Marktpreisen für das Sondervermögen ergibt.
Die durchschnittliche Hebelwirkung aus der Nutzung von Derivaten betrug im Geschäftsjahr 1,14. Die Berechnung erfolgte unter Verwendung des Einfachen Ansatzes nach § 15 ff Derivate V ohne Anwendung von § 15 Absatz 2 in Bezug auf die Herausrechnung der Investmentanteile.
Sonstige Angaben
| Anteilwert | EUR | 54,34 |
| Umlaufende Anteile | Stück | 747.050 |
Wertpapierkurse bzw. Marktsätze
Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage der Kapitalanlage-Rechnungslegungs- und Bewertungsverordnung mit nachstehenden Kursen/Marktsätzen bewertet:
| Wertpapierart | Region | Bewertungsdatum |
| Aktien | ||
| Inland | 29.12.2023 | |
| Europa | 29.12.2023 | |
| Renten | ||
| 28.12.2023 | ||
| Inland | 28.12.2023 | |
| Europa | 28.12.2023 | |
| Übriges Vermögen | ||
| 29.12.2023 | ||
Die Bewertung erfolgt durch die Verwahrstelle unter Mitwirkung der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Die Bewertung von börsengehandelten Vermögensgegenständen erfolgt mit entsprechend handelbaren Kursen. Sollten für diese Vermögensgegenstände keine handelbaren Kurse verfügbar sein, erfolgt die Bewertung auf Basis geeigneter Modelle. Bewertungseinheiten werden nicht gebildet.
Devisenkurse per 29.12.2023
| Britische Pfund | (GBP) | 0,868150 | = 1 EUR |
| Dänische Kronen | (DKK) | 7,453950 | = 1 EUR |
| Norwegische Kronen | (NOK) | 11,245750 | = 1 EUR |
| Schwedische Kronen | (SEK) | 11,061000 | = 1 EUR |
| Schweizer Franken | (CHF) | 0,930600 | = 1 EUR |
| Südafrikanische Rand | (ZAR) | 20,526900 | = 1 EUR |
| Tschechische Kronen | (CZK) | 24,700000 | = 1 EUR |
| US-Dollar | (USD) | 1,106050 | = 1 EUR |
| Ongoing Charges (laufende Kosten) in % | 1,45 |
Die Ongoing Charges (laufende Kosten) drückt die Summe aller Kosten und Gebühren (ohne Transaktionskosten, inkl. Zielfondskosten) als Prozentsatz des durchschnittlichen Fondsvolumens innerhalb eines Geschäftsjahres aus.
Die Kapitalverwaltungsgesellschaft erhält keine Rückvergütungen der aus dem Sondervermögen an die Verwahrstelle oder an Dritte geleisteten Vergütungen und Aufwandserstattungen. Die Kapitalverwaltungsgesellschaft zahlt von der an sie abgeführten Verwaltungsvergütung keine Vergütung an Vermittler von Anteilen des Sondervermögens auf den Bestand von vermittelten Anteilen.
Die Kosten aus Transaktionsumsätzen, die im Berichtszeitraum für Rechnung des Sondervermögens abgewickelt wurden, betragen 6.836,36 EUR.
Angaben zur Mitarbeitervergütung
| Gesamtsumme der im Geschäftsjahr 2022 der Kapitalverwaltungsgesellschaft gezahlten Mitarbeitervergütung |
7.574.208,00 EUR |
| Davon feste Vergütung | 6.889.609,00 EUR |
| Davon variable Vergütung | 684.599,00 EUR |
| Direkt aus dem Fonds gezahlte Vergütungen | n/a |
| Zahl der Mitarbeiter der Kapitalverwaltungsgesellschaft (Stand Dezember 2022; inklusive Fremdgeschäftsführer) |
95 |
| Gesamtsumme der im abgelaufenen Geschäftsjahr der Kapitalverwaltungsgesellschaft gezahlten Vergütung an Führungskräfte*, andere Risikoträger, Mitarbeiter mit Kontrollfunktionen und Mitarbeiter in der gleichen Einkommensstufe |
1.183.824,00 EUR |
| Davon Geschäftsführer | 546.830,00 EUR |
| Davon andere Führungskräfte | n/a |
| Davon andere Risikoträger | n/a |
| Davon Mitarbeiter mit Kontrollfunktionen | 108.301,00 EUR |
| Davon Mitarbeiter mit gleicher Einkommensstufe | 528.693,00 EUR |
* Als Führungskräfte werden ausschließlich die Geschäftsführer angesehen.
Die Vergütungen wurden anhand der Entgeltabrechnungsdaten zusammengestellt. Als feste Vergütung wurden das Grundgehalt und vertragliche Sonderzahlungen erfasst, soweit diese Zahlungen monatlich wiederkehrend geleistet werden. Zu den variablen Vergütungen gerechnet wurden: Bonuszahlungen in bar, Zahlungen zurückgestellter Boni in bar, tarifliche Sonderzahlung (13. Monatsgehalt), Antrittsboni/Unterzeichnungs-Boni, Jubiläumszahlungen, Überstundenvergütung nebst Leistungs-/Antrittsprämien, Gutscheine und Beihilfen. Nicht berücksichtigt wurden: Abfindungen für den Verlust des Arbeitsplatzes, der KVG nicht zuzuordnende aktienbasierte Vergütungen, vermögenswirksame Leistungen, betriebliche Altersversorgung, Essensschecks, Kindergartenzuschüsse, geldwerte Vorteile (Dienstwagen) und anderweitige Sachbezüge.
Die Vergütungspolitik wurde und wird entsprechend der in der bei der KVG geltenden „Arbeitsanweisung zur Regelung der Vergütung bei der BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH“ (Arbeitsanweisung) ohne Ausnahmen/Abweichungen umgesetzt. Die Arbeitsanweisung und deren Einhaltung wurde im abgelaufenen Geschäftsjahr turnusgemäß durch die Geschäftsleitung und den Aufsichtsrat überprüft. Wesentliche inhaltliche Änderungen der Arbeitsanweisung wurden dabei nicht beschlossen. Die aktuelle Version der Arbeitsanweisung datiert vom Januar 2023.
Angaben zur Mitarbeitervergütung (in TEUR) im Auslagerungsfall für das Geschäftsjahr 2022 (Portfolio Management ODDO BHF Asset Management GmbH)
| Gesamtsumme der im abgelaufenen Geschäftsjahr des Auslagerungsunternehmens gezahlten Mitarbeitervergütung | 24.731 TEUR |
| Davon feste Vergütung | 20.018 TEUR |
| Davon variable Vergütung | 4.865 TEUR |
| Direkt aus dem Fonds gezahlte Vergütungen | 0 |
| Zahl der Mitarbeiter des Auslagerungsunternehmens | 179 |
Zweite Aktionärsrechterichtlinie (ARUG II)
Die Portfolioumschlagsrate für das Geschäftsjahr betrug in Prozent: 8,86
Bezüglich der gemäß § 101 Abs. 2 Satz 5 des Kapitalanlagegesetzbuches erforderlichen Angaben nach § 134c Abs. 4 des Aktiengesetzes verweisen wir auf unsere Homepage-Hinweise, die unter Leitlinien im Umgang mit Aktionärsrechten, Mitwirkung bei Portfolio Gesellschaften und der Behandlung von Stimmrechten als Steuerungsinstrument (https://www.bnymellon.com/de/de/informationen-fr-anleger.jsp) gegeben werden.
Frankfurt am Main, den 18. April 2024
The Bank of New York Mellon SA/NV Frankfurt Branch
als Rechtsnachfolger der
BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH
Frankfurt am Main
(Niederlassungsleitung)
Vermerk des unabhängigen Abschlussprüfers
An The Bank of New York Mellon SA/NV Frankfurt Branch als Rechtsnachfolger der BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH, Frankfurt am Main
Prüfungsurteil
Wir haben den Jahresbericht des Sondervermögens Postbank Balanced bestehend aus dem Tätigkeitsbericht für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2023 bis zum 31. Dezember 2023, der Vermögensübersicht und der Vermögensaufstellung zum 31. Dezember 2023, der Ertrags- und Aufwandsrechnung, der Verwendungsrechnung, der Entwicklungsrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar 2023 bis zum 31. Dezember 2023 sowie der vergleichenden Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre, der Aufstellung der während des Berichtszeitraums abgeschlossenen Geschäfte, soweit diese nicht mehr Gegenstand der Vermögensaufstellung sind, und dem Anhang – geprüft.
Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der beigefügte Jahresbericht in allen wesentlichen Belangen den Vorschriften des deutschen Kapitalanlagegesetzbuchs (KAGB) und den einschlägigen europäischen Verordnungen und ermöglicht es unter Beachtung dieser Vorschriften, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen.
Grundlage für das Prüfungsurteil
Wir haben unsere Prüfung des Jahresberichts in Übereinstimmung mit § 102 KAGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt „Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresberichts“ unseres Vermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von der The Bank of New York Mellon SA/NV Frankfurt Branch und der BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zum Jahresbericht zu dienen.
Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresbericht
Die gesetzlichen Vertreter der The Bank of New York Mellon SA/NV Frankfurt Branch als Rechtsnachfolger BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresberichts, der den Vorschriften des deutschen KAGB und den einschlägigen europäischen Verordnungen in allen wesentlichen Belangen entspricht und dafür, dass der Jahresbericht es unter Beachtung dieser Vorschriften ermöglicht, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit diesen Vorschriften als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Jahresberichts zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen (d.h. Manipulationen der Rechnungslegung und Vermögensschädigungen) oder Irrtümern ist.
Bei der Aufstellung des Jahresberichts sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, Ereignisse, Entscheidungen und Faktoren, welche die weitere Entwicklung des Sondervermögens wesentlich beeinflussen können, in die Berichterstattung einzubeziehen. Das bedeutet u.a., dass die gesetzlichen Vertreter bei der Aufstellung des Jahresberichts die Fortführung des Sondervermögens zu beurteilen haben und die Verantwortung haben, Sachverhalte im Zusammenhang mit der Fortführung des Sondervermögens, sofern einschlägig, anzugeben.
Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresberichts
Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresbericht als Ganzes frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist, sowie einen Vermerk zu erteilen, der unser Prüfungsurteil zum Jahresbericht beinhaltet.
Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 102 KAGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.
Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus
| ― |
identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern im Jahresbericht, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als das Risiko, dass aus Irrtümern resultierende wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, da dolose Handlungen kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können. |
| ― |
gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresberichts relevanten internen Kontrollsystem, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieses Systems der The Bank of New York Mellon SA/NV Frankfurt Branch als Rechtsnachfolger der BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH abzugeben. |
| ― |
beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern der The Bank of New York Mellon SA/NV Frankfurt Branch als Rechtsnachfolger der BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbH bei der Aufstellung des Jahresberichts angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben. |
| ― |
ziehen wir Schlussfolgerungen auf der Grundlage erlangter Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fortführung des Sondervermögens aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Vermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresbericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Vermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass das Sondervermögen nicht fortgeführt wird. |
| ― |
beurteilen wir die Darstellung, Aufbau und Inhalt des Jahresberichts insgesamt, einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresbericht die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresbericht es unter Beachtung der Vorschriften des deutschen KAGB und der einschlägigen europäischen Verordnungen ermöglicht, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen. |
Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen u.a. den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.
Hamburg, den 18. April 2024
BDO AG
Wirtschaftsprüfungsgesellschaft
| Dr. Zemke Wirtschaftsprüfer |
Butte Wirtschaftsprüfer |
