Der Jahresbericht 2024 für den „Steyler Fair Invest – Equities“ Fonds, verwaltet von der Monega Kapitalanlagegesellschaft mbH, bietet Anlegern eine detaillierte Übersicht über die Fondsentwicklung, Risikostruktur und Ertragslage. Die starke Performance von 20,35 % (Anteilklasse I) und 19,70 % (Anteilklasse R) unterstreicht die Attraktivität des Fonds, insbesondere für nachhaltigkeitsbewusste Investoren. Diese Analyse bewertet den Bericht aus Anlegerperspektive.
1. Fondsstrategie und nachhaltige Ausrichtung
Der Fonds setzt auf ethische und nachhaltige Investitionen und folgt strengen ESG-Kriterien. Mindestens 75 % des Fondsvermögens sind in Aktien investiert, die durch Positiv- und Negativkriterien ausgewählt werden. Unternehmen, die in fossile Brennstoffe oder Atomenergie involviert sind, werden größtenteils ausgeschlossen. Dadurch bleibt der Fonds an eine ethische Investmentstrategie gebunden.
2. Wertentwicklung und Portfolioanalyse
Das Fondsvermögen beträgt 69,40 Mio. EUR und verteilt sich wie folgt:
Aktien in EUR: 54,31 %
Aktien in Fremdwährungen: 39,74 %
Kassenbestand & Verbindlichkeiten: 3,52 %
Alternative Investments: 2,44 %
Die größten Einzelpositionen sind:
SAP SE: 4,33 %
Schneider Electric: 4,10 %
Air Liquide: 3,36 %
Givaudan SA: 2,83 %
Smurfit Westrock: 2,74 %
Die breite Streuung über verschiedene Branchen und Regionen trägt zur Risikoreduktion bei.
3. Risikobetrachtung
Der Fonds ist verschiedenen Risiken ausgesetzt:
Aktienkursrisiko: Starke Marktschwankungen können die Rendite beeinflussen.
Zinsänderungsrisiko: Kann Auswirkungen auf die Bewertung der im Fonds gehaltenen Wertpapiere haben.
Währungsrisiko: Da der Fonds international investiert, unterliegt er Wechselkursschwankungen.
Marktrisiko: Globale Ereignisse wie geopolitische Unsicherheiten (z. B. Ukraine-Krieg) können sich auf die Performance auswirken.
4. Ertrags- und Kostenstruktur
Die Haupteinnahmequellen waren:
Dividenden: 691.318,83 EUR (Anteilklasse I), 819.761,90 EUR (Anteilklasse R)
Realisiertes Veräußerungsergebnis: 572.194,80 EUR (I), 672.416,79 EUR (R)
Verwaltungsgebühren: 276.544,92 EUR
Die Gesamtkostenquote beträgt 1,39 % für Anteilklasse I und 1,93 % für Anteilklasse R, was im Marktvergleich moderat ist.
5. Fazit und Anlegerbewertung
Der „Steyler Fair Invest – Equities“ Fonds überzeugt mit einer starken Performance und nachhaltiger Anlagestrategie. Die breite Diversifikation und das klare ESG-Profil machen ihn für langfristig orientierte Investoren attraktiv. Die erhöhte Volatilität sollte jedoch berücksichtigt werden.
Empfehlung: Geeignet für nachhaltige Investoren mit mittlerer bis hoher Risikotoleranz, die eine ethisch fundierte Anlagestrategie mit attraktiven Renditechancen bevorzugen.
