Analyse des Jahresberichts aus Sicht der Anleger:
Anlageziel und Strategie:
Der Fonds BIT Biotech Opportunities fokussiert sich auf Investments in globale Biotechnologieaktien mit hohem Wachstumspotenzial.
Die Strategie umfasst sowohl Investitionen in Unternehmen in frühen Entwicklungsstadien als auch in etablierte Firmen mit Katalysatoren wie Übernahmen und Produktzulassungen.
Performance:
Im Geschäftsjahr 2023/24 erzielte der Fonds eine Wertentwicklung von +17,76 % (I-II-Anteilklasse) und +21,27 % (S-Anteilklasse), trotz eines volatilen Marktumfelds.
Das Fondsvermögen wuchs deutlich auf 46,73 Mio. Euro, wobei über 83 % des Vermögens in Aktien investiert sind.
Portfoliostruktur:
Hauptsektoren sind Biotechnologie und Pharma, mit den größten Positionen in Scholar Rock Holding, Blueprint Medicines und Arvinas Inc.
Die Diversifikation über verschiedene Entwicklungsstadien der Unternehmen minimiert Risiken und ermöglicht gezielte Chancen.
Risikomanagement:
Marktpreisrisiken und Währungsrisiken bestehen, werden jedoch durch Diversifikation und ein aktives Management begrenzt.
Der Fokus auf liquide Wertpapiere gewährleistet eine hohe Liquidität des Fonds.
Nachhaltigkeitsaspekte:
Der Fonds erfüllt ökologische und soziale Merkmale gemäß Artikel 8 der EU-Offenlegungsverordnung.
Mindestens 51 % des Portfolios werden nach ESG-Kriterien ausgewählt, wobei ein ESG-Rating von mindestens BB (MSCI) erforderlich ist.
Kosten und Effizienz:
Die Gesamtkostenquote (TER) liegt bei 1,08 % (S-Anteilklasse) und 0,94 % (I-II-Anteilklasse), was angesichts der aktiven Strategie als wettbewerbsfähig gilt.
Transaktionskosten beliefen sich auf 71.138,36 Euro, was die hohe Handelsaktivität widerspiegelt.
Fazit:
BIT Biotech Opportunities bietet Anlegern eine attraktive Möglichkeit, von den Wachstumschancen im Biotechnologiesektor zu profitieren. Die starke Performance und die gezielte Investitionsstrategie machen den Fonds besonders interessant für risikobewusste Investoren mit einem Fokus auf innovative Branchen. Nachhaltigkeitskriterien und aktives Management runden das Profil ab, wobei Markt- und Währungsrisiken sorgfältig zu beachten sind.
