Hauptmerkmale und Anlagepolitik
Der Fonds ARES verfolgt das Ziel, eine überdurchschnittliche Rendite durch Investitionen in Aktien globaler Unternehmen zu erzielen. Dabei liegt der Fokus auf entwickelten Märkten und Unternehmen mit verantwortungsbewusstem Unternehmertum. Der langfristige „Buy-and-Hold“-Ansatz soll Anlegern ermöglichen, vom Wachstum etablierter Unternehmen zu profitieren.
Ergebnisse und Performance
Das Fondsvolumen betrug zum 30. Juni 2024 rund 19,2 Mio. EUR, wobei 99,93 % des Vermögens in Aktien investiert waren.
Der Fonds verzeichnete eine positive Entwicklung mit einem Anstieg des Anteilwerts von 126,97 EUR für ARES-S und 122,23 EUR für ARES-P, was ein solides Wachstum im Vergleich zum Vorjahr zeigt.
Das Geschäftsjahr wies ein positives Gesamtergebnis von 1,15 Mio. EUR aus, einschließlich realisierter und nicht realisierter Gewinne.
Risiken und Chancen
Marktrisiken: Durch die Investition in Aktien besteht ein hohes Schwankungsrisiko (22,2 % p.a.). Die geopolitischen Spannungen und die makroökonomischen Unsicherheiten, wie Inflation und geldpolitische Maßnahmen, könnten weiterhin Einfluss auf die Wertentwicklung nehmen.
Währungsrisiken: Mit einer Fremdwährungsquote von 74,32 % unterliegt der Fonds Wechselkursrisiken. Diese werden nicht durch Absicherungsinstrumente reduziert.
Liquiditätsrisiken: Das Portfolio besteht vornehmlich aus Unternehmen mit hohem Handelsvolumen, was die Liquidität sicherstellt.
Kosten und Vergütungen
Die Gesamtkostenquote beträgt für ARES-S 0,91 % und für ARES-P 1,45 %, was für aktiv gemanagte Fonds moderat ist.
Der Fonds weist geringe Performance-Gebühren auf (0,01 % für ARES-S, keine für ARES-P), was Anlegern zugutekommt.
Strategische Anpassungen
Die Anzahl der Portfoliopositionen wurde leicht reduziert, um die Diversifikation beizubehalten.
Schwerpunkte der Investitionen liegen in stabilen Unternehmen mit mittlerer bis hoher Marktkapitalisierung, was Risiken reduziert und Wachstumspotenziale fördert.
Fazit
Der ARES-Fonds bietet Anlegern eine stabile und diversifizierte Anlagestrategie, die trotz geopolitischer Unsicherheiten und volatiler Märkte eine solide Performance zeigt. Mit dem Fokus auf langfristiges Wachstum und verantwortungsbewusstes Unternehmertum bleibt der Fonds attraktiv für risikobereite Anleger, die an globalen Aktienmärkten partizipieren möchten.
