Der Fonds „Stadtsparkasse Düsseldorf Nachhaltigkeit“ konnte im ersten Halbjahr 2024 eine Rendite von 4,7 % erzielen, was angesichts der volatilen Marktbedingungen eine solide Leistung darstellt. Haupttreiber waren Positionen in internationalen Aktien, besonders durch die anhaltende Diskussion um künstliche Intelligenz und die Erwartung von Zinssenkungen, was positive Impulse für den Aktienmarkt setzte. Der Fonds verzichtet auf eine Benchmark-Bindung und fokussiert sich auf ESG-Kriterien gemäß Artikel 8 der Offenlegungsverordnung, was eine nachhaltigkeitsorientierte Auswahl der Titel sicherstellt.
Die strategische Gewichtung des Fonds zeigt eine breite Streuung: Der Hauptanteil ist in Anleihen (67,6 %) und Aktien (23,25 %) investiert, wobei der Einsatz von Derivaten auf Absicherung beschränkt bleibt. Die größte Einzelposition stellt ein Japan-ETF dar, der knapp 4 % des Gesamtportfolios ausmacht. Durch regelmäßige Anpassungen, wie die Gewinnrealisierung bei Nvidia-Aktien, verfolgt das Fondsmanagement eine aktive Risikominimierung und Positionsoptimierung. Der Fokus auf nachhaltige Anlagen ist stringent: Mindestens 51 % des Anlagevermögens sind in Unternehmen investiert, die strikte ESG-Kriterien erfüllen.
Das aktuelle Marktrisiko wird durch exogene Faktoren wie die geopolitischen Spannungen und die Inflationsentwicklung beeinflusst. Anleger sollten die Fondsstrategie vor dem Hintergrund des zukünftigen makroökonomischen Umfelds, einschließlich der US-Präsidentschaftswahlen, beobachten, die potenzielle Volatilität bedeuten könnten.
